保險公司經(jīng)營管理的特征大全11篇

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篇（1）

一、實現(xiàn)集約化經(jīng)營管理的必要前提

要實現(xiàn)從粗放化經(jīng)營管理模式到集約化經(jīng)營管理模式的轉(zhuǎn)變，一個必要的前提，就是要樹立正確的企業(yè)發(fā)展觀。

那么，什么是正確的企業(yè)發(fā)展觀呢？眾所周知，企業(yè)的經(jīng)營管理有粗放型和集約型兩種方式。一般來說，粗放型經(jīng)營管理以企業(yè)的外延式的擴張為基本特征，主要依靠生產(chǎn)要素數(shù)量的擴張來實現(xiàn)企業(yè)的發(fā)展，注重的是速度和規(guī)模；集約型經(jīng)營管理則以企業(yè)內(nèi)涵式的增長為基本特征，主要依靠生產(chǎn)要素的優(yōu)化組合來實現(xiàn)企業(yè)的發(fā)展，注重的是效率和收益。作為企業(yè)經(jīng)營管理的一般規(guī)律，在企業(yè)發(fā)展初期，往往會比較注重企業(yè)外延式擴張。這對企業(yè)在短期內(nèi)迅速提高市場認知度、迅速占有市場、迅速完成原始積累是有著重要的、不可替代的作用的。但是，當企業(yè)發(fā)展到了一定的階段后，就應(yīng)該將經(jīng)營管理的方式轉(zhuǎn)到注重企業(yè)內(nèi)涵式增長上來，即在保持適度的增長速度和增長規(guī)模的同時，把企業(yè)的效率和收益放到更加重要的位置。只有這樣，才能保證企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。因此，正確的企業(yè)發(fā)展觀，就應(yīng)該以效益為中心，追求內(nèi)涵式增長。

企業(yè)的發(fā)展觀是否正確，關(guān)系到企業(yè)的生死存亡，這是為無數(shù)企業(yè)的經(jīng)營實踐所證明了的。日本保險業(yè)在20世紀90年代中后期的系列破產(chǎn)案就是一個有力的佐證。

第二次世界大戰(zhàn)后，伴隨著日本經(jīng)濟的恢復(fù)和發(fā)展，日本的保險業(yè)步人了高速發(fā)展的軌道。但自20世紀90年代中后期開始，隨著日本社會和經(jīng)濟環(huán)境的變化，日本保險業(yè)一些潛在的問題開始暴露出來，再加上保險公司自身的原因，終于引發(fā)了一系列保險公司破產(chǎn)倒閉的事件。那么，是什么原因結(jié)束了日本保險業(yè)曾經(jīng)有過的輝煌呢？

其一，是因為泡沫經(jīng)濟導致了巨額利差損的產(chǎn)生和投資的失敗。日本經(jīng)濟在20世紀80年代中后期至90年代初期出現(xiàn)了嚴重的泡沫現(xiàn)象，整個社會都出現(xiàn)了虛假繁榮的景象，保險業(yè)也不例外。在日本銀行放松了銀根之后，日本保險業(yè)的大部分資金流向了股票、債券等有價證券和房地產(chǎn)市場。由于貨幣利率居高不下，一些保險公司在此期間設(shè)計和銷售了大量的高預(yù)定利率的、儲蓄性較強的養(yǎng)老保險和個人年金。預(yù)定利率最高時達6.25％，并長期維持在5％左右。這樣，隨著日本泡沫經(jīng)濟的破滅，利率的一再下調(diào)及日本政府隨后實施的零利率政策，多家保險公司就出現(xiàn)了利差損。而房地產(chǎn)市場的低迷，使得多家保險公司在房地產(chǎn)投資方面形成了大量的壞帳和不良資產(chǎn)。再者，泡沫經(jīng)濟破滅以后，證券市場股價低落，債券難兌，又使許多保險公司的投資效益連年下滑，難以彌補巨額的利差損和其他損失。

其二，是因為保險公司對保險市場的過度開發(fā)破壞了保險業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。自20世紀70年代末開始，日本的保險業(yè)進入了高速增長期，特別是壽險中介人（包括個人營銷員及經(jīng)紀人）的大量涌現(xiàn)和激烈競爭，使得對保險市場的開發(fā)很快就到達了極限。這樣，到了90年代中后期，日本的保險市場就開始萎縮。但是，盡管保險市場的可拓展空間已日益狹小，但保險公司仍在拼命擴張。隨著保險市場的惡化，保險公司業(yè)務(wù)來源的減少，有些保險公司饑不擇食，一些不該保的也保了，該分保的也不分保了，承保質(zhì)量急劇下降，增大了保險公司的風險。結(jié)果是當泡沫經(jīng)濟破滅后，有些收入低的客戶只能退保。如千代田生命在1996年至2000年間，有效保單的持有率連年下降，平均退保率達20％以上。這種在日本保險史上從未有過的退保潮，讓許多保險公司一下子陷入了窘境。

其三，是因為日本政府推出的保險業(yè)改革方案對日本保險業(yè)帶來的沖擊。1996年11月，日本政府宣布了一項改革方案。該方案的主要內(nèi)容是：保險公司的生存要按市場經(jīng)濟的原則優(yōu)勝劣汰；政府由原來的保護保險公司轉(zhuǎn)為保護投保人；要求保險公司信息公開，保險公司必須將經(jīng)營狀況、財務(wù)資信評級、償付能力通過媒體對社會公眾公布。這樣一來，那些資質(zhì)較差的公司就難以生存下去了。

由此可見，日本保險公司的系列破產(chǎn)案雖然有著諸多原因，但最根本的原因卻是保險公司忘記了穩(wěn)健經(jīng)營的原則，一味追求規(guī)模而忽略了效益。

回顧中國保險業(yè)近10年的發(fā)展歷程，我們固然可以為中國保險業(yè)蒸蒸日上的發(fā)展景象感到自豪，但是我們更應(yīng)該時刻警惕中國保險業(yè)潛在的危機。應(yīng)該看到，雖然中國保險業(yè)的發(fā)展速度很快，業(yè)務(wù)規(guī)模也達到了相當?shù)乃剑牵袊ｋU業(yè)抵御風險的能力并沒有隨著業(yè)務(wù)的擴張而同步提升。不可否認，這種情況的存在有一些客觀原因，但更主要的原因是在保險公司自身。在我國保險業(yè)的快速發(fā)展中，的確有不少保險公司心態(tài)浮躁，頭腦發(fā)熱，盲目攀比發(fā)展速度，刻意追求發(fā)展規(guī)模，只注重眼前利益，忽視長遠利益。占領(lǐng)市場是為了獲取利潤，如虧損經(jīng)營，那么，已經(jīng)占領(lǐng)了的市場也會得而復(fù)失。

因此，中國保險業(yè)在當前及未來的發(fā)展中，迫切需要實現(xiàn)經(jīng)營管理模式的轉(zhuǎn)變，要從注重外延式擴張轉(zhuǎn)移到內(nèi)涵式增長上來，從粗放式經(jīng)營管理轉(zhuǎn)移到集約式經(jīng)營管理上來。而要順利地完成這種轉(zhuǎn)變，就必須樹立正確的企業(yè)發(fā)展觀。

二、實行集約化經(jīng)營管理的基本方略

（一）要適度控制保費規(guī)模，積極調(diào)整和優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)

看一個企業(yè)優(yōu)秀與否，并不是看其規(guī)模和市場份額大不大，而主要看其盈利能力。從中國企業(yè)的發(fā)展狀況來看，雖然有些企業(yè)進入了世界500強，但盈利能力較弱。比如，中國石化進人世界500強后，雖然1998年的總收入排第73位，但利潤卻排在倒數(shù)第7位，利潤率只有1％，與排在第一位的埃克森公司高達6％的利潤率相差甚遠。可見做大未必就是做強。據(jù)專家認為，一個保險公司適度的市場份額應(yīng)該是10％左右，如市場份額過大，或業(yè)務(wù)增長率與GDP增長速度不相匹配，保險公司就會有潛在的經(jīng)營風險。目前，中國的保險公司盡管在規(guī)模上發(fā)展很快，但與國際著名的保險公司相比，資產(chǎn)盈利能力仍然是比較弱的。比如，2001年中國保險公司的資產(chǎn)利潤率一般都不到1％，而世界前20位的保險公司資產(chǎn)的最低利潤率為1.76％。因此，中國保險業(yè)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整工作迫在眉睫。

業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整，從根本上講，就是要大力發(fā)展有效益的、邊際利潤率高的業(yè)務(wù)，堅決退出無利潤區(qū)，將利潤建立在每一張保單上；要將扶持優(yōu)秀業(yè)務(wù)和淘汰劣質(zhì)業(yè)務(wù)結(jié)合起來，大力推出有效益的險種。比如，從人壽保險來說，當前，就是要加大力度發(fā)展傳統(tǒng)人身險和短期意外險業(yè)務(wù)，提高保障型業(yè)務(wù)和傳統(tǒng)個險期繳型業(yè)務(wù)的占比，適度控制分紅險業(yè)務(wù)和萬能壽險等投資類產(chǎn)品，特別是對于客戶比較歡迎的分紅險業(yè)務(wù)，更要有清醒的認識。2002年，全國壽險分紅產(chǎn)品保費收入是1121.7億元，占人身險保費收入的49.3％，成為新的業(yè)務(wù)增長點。但是，分紅產(chǎn)品的高速增長不一定全是好事。其一，歐美國家的分紅產(chǎn)品開發(fā)和銷售比較多，但是我國目前的情況與歐美不同。在歐美的商業(yè)保險市場上，保障型的保險產(chǎn)品已基本飽和，投資理財則成了主要需求。我國的保險市場目前還處于發(fā)展初期，廣大老百姓最主要的需求還是保障。其二，分紅險中，躉交所占的比例較大，有不少老百姓把20年的保費一下子交上了，這樣就會帶來行業(yè)后勁發(fā)展的不足。其三，有些保險公司在銷售分紅險時，片面強調(diào)投資效應(yīng)和收益率，但是，如老百姓一旦發(fā)現(xiàn)了更好的投資渠道時，就會出現(xiàn)大量的退保現(xiàn)象。

（二）要在產(chǎn)品開發(fā)、營銷手段和客戶服務(wù)等方面進行全面創(chuàng)新

1.產(chǎn)品開發(fā)。精良的產(chǎn)品，既能受到客戶的歡迎，給客戶帶來實惠，保險公司也能有較高的利潤。目前，保險產(chǎn)品中既受到客戶歡迎、又有較高盈利水平的產(chǎn)品并不多。業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整后，保險公司要加快新產(chǎn)品的研制步伐，積極開發(fā)內(nèi)含價值高的新產(chǎn)品，以代替內(nèi)含價值較低、效益較差的產(chǎn)品，逐漸形成一方面有著人性化設(shè)計、符合客戶需求，另一方面又有較高的邊際效益、有利于公司的長遠發(fā)展的產(chǎn)品體系。

2.營銷手段。以往，保險公司要增大保費規(guī)模，往往只是想到增人增職場，而很少想到在營銷方式和營銷方法上進行創(chuàng)新。這是走人了誤區(qū)。近年來，不少保險公司盲目增員，而留存率卻很低。營銷員的高流失率使得保險公司對營銷員的培訓始終處于低水平的重復(fù)狀態(tài)。因此，在將來的營銷策略上，要提高營銷員的招聘標準，走精兵之路，并著重在營銷手段的創(chuàng)新上下功夫。第一，要妥善協(xié)調(diào)好產(chǎn)、壽險雙方的利益和責任關(guān)系，努力推動產(chǎn)壽聯(lián)動的工作。第二，要加強與銀行等兼業(yè)機構(gòu)的合作。要豐富銀行適銷險種，提高銀行點均產(chǎn)能。同時，還要進一步擴大與其他兼業(yè)機構(gòu)的合作，如大型商場等。第三，要大力開展網(wǎng)上銷售活動。電子商務(wù)的開展，對于保險公司減員增效，實現(xiàn)集約化經(jīng)營管理，有著十分重要的意義。

3.客戶服務(wù)。目前，保險公司的競爭已從價格競爭轉(zhuǎn)為服務(wù)競爭。客戶服務(wù)的好壞直接關(guān)系到保險公司的信譽，關(guān)系到保險公司是否能持續(xù)發(fā)展。但粗放化經(jīng)營管理往往是只追求保費規(guī)模，而忽略客戶服務(wù)，以致于客戶投訴不斷。這種情況必須引起足夠的重視。

（三）積極構(gòu)建風險管控體系，全面提升競爭能力

保險公司的風險控制直接關(guān)系到其償付能力和盈利能力，它既是衡量公司競爭力強弱的一項重要標準，也是公司穩(wěn)健經(jīng)營的重要保證。因此，我們要引進先進的風險控制理念，整合各種風險控制手段，積極構(gòu)建風險管控體系。

1.要建立和完善內(nèi)控體系。要加強稽核、財務(wù)、精算、單證契約管理、核保核賠、機構(gòu)管理六大內(nèi)控系統(tǒng)之間的溝通與協(xié)調(diào)，建立事前預(yù)警、事中監(jiān)控、事后檢查相結(jié)合的內(nèi)控體系平臺。同時，還要拓展稽核深度，加大稽核力度。

2.要積極推進核保核賠體系的建設(shè)。實行核保核賠集中管理，有利于風險防范，有利于提高專業(yè)化經(jīng)營水平，有利于規(guī)范經(jīng)營、提高效益。因此，實行核保核賠集中管理是實行集約化經(jīng)營管理的一項十分重要的工作。當前，就大多數(shù)保險公司來說，就是要加快建立適應(yīng)集中管理要求的規(guī)章制度和業(yè)務(wù)流程；加快建立兩核中心信息技術(shù)支持系統(tǒng)；落實核保核賠人制度，加強培訓和考核，初步建立起一支具有專業(yè)水準的兩核隊伍。

3.要加強對新設(shè)機構(gòu)的風險控制。第一，要嚴格控制機構(gòu)數(shù)量。新設(shè)機構(gòu)對保險擴大保費規(guī)模、提高市場占有率起到了積極的作用。但是，我們更要清醒地認識到，擴張機構(gòu)雖然能增加保費收入，但短期內(nèi)不會產(chǎn)生效益。新建機構(gòu)在當?shù)貫閾屨挤蓊~，成本一定會迅速上升，如果管理不嚴，就會長期虧損。面對激烈競爭的市場環(huán)境，保險公司要站穩(wěn)腳跟，做大做強，那么，對開設(shè)新機構(gòu)就得十分審慎。要考慮到投入產(chǎn)出的比例、經(jīng)營者的素質(zhì)、成本的承受能力等綜合因素。如不能達到盈虧的平衡點，就不能開設(shè)新機構(gòu)。同時，對于長期經(jīng)營不善的機構(gòu)，要堅決撤、并。第二，要確保新設(shè)機構(gòu)質(zhì)量。要從提高新設(shè)機構(gòu)的經(jīng)營管理水平，提高人均產(chǎn)能和效益出發(fā)，建立責任制和報告制度、健全預(yù)算管理、落實稽核制度。

三、信息技術(shù)和人才是實行集約化經(jīng)營管理的重要支撐

（一）信息技術(shù)目前，信息技術(shù)在保險公司中，發(fā)揮著起來越顯著的作用。可以說，沒有信息技術(shù)，就沒有現(xiàn)代保險業(yè)的發(fā)展。保險公司要提高經(jīng)營管理的效率和效益，就必須發(fā)揮信息技術(shù)的作用。正因為如此，國外的保險公司都十分重視對信息技術(shù)的投入。一般來說，用于信息技術(shù)的資金通常占企業(yè)運營總成本的10％以上，信息技術(shù)人員占員工總數(shù)20％左右。我國的保險公司在實行集約化經(jīng)營管理過程中，同樣應(yīng)該十分重視信息技術(shù)的作用。抓住全面信息化這一戰(zhàn)略目標，以融人經(jīng)營管理和業(yè)務(wù)發(fā)展的全局為工作指針，加強管理，銳意創(chuàng)新，扎扎實實地做好工作。

（二）人才

中國保險業(yè)改革與發(fā)展的實踐表明，優(yōu)秀的人才資源是提升公司核心競爭力的基礎(chǔ)，是建設(shè)國內(nèi)一流保險公司的重要保證。目前，中國保險業(yè)正面臨著經(jīng)營管理模式的轉(zhuǎn)型。如果說粗放化經(jīng)營往往采用人海戰(zhàn)術(shù)，更需要的是“人手”的話，那么，集約化經(jīng)營講究的是精耕細作，需要的是人才。為此，人才隊伍的建設(shè)對保險公司實行集約化經(jīng)營管理、實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展來說，顯得尤為重要。

1.人才培養(yǎng)。在人才培養(yǎng)戰(zhàn)略的實施中，要建立完整的教育培訓體系。要以提高從業(yè)人員的整體素質(zhì)為目的，積極開展與高校的合作關(guān)系，建立完備的人才培訓基地；要充分利用電視電話、互聯(lián)網(wǎng)、衛(wèi)星通訊等現(xiàn)代信息通訊技術(shù)，開發(fā)設(shè)計各類應(yīng)用教學軟件，建成遠程電視教學和遠程網(wǎng)絡(luò)教學系統(tǒng)；要加強與國外保險公司和高等院校的合作與交流，有計劃的選拔各類重要崗位的人才去國外培訓。要根據(jù)保險行業(yè)的特點，加強各類培訓教材的開發(fā)，加強講師隊伍建設(shè)，實行課程、教務(wù)的標準化管理。要以培養(yǎng)和選拔高級管理人員為重點，通過干部交流和掛職鍛煉，讓干部和技術(shù)骨干在實踐中增長才干。

篇（2）

一、股份制企業(yè)制度的制度基礎(chǔ)

現(xiàn)代股份制企業(yè)制度的制度基礎(chǔ)是法人資產(chǎn)制度。股份制企業(yè)的法人資產(chǎn)制度是指企業(yè)通過公開發(fā)行股票籌集資金，組建股份制公司后，公司作為獨立的法人依法擁有公司的全部財產(chǎn)，即所有股東投入的資本均成為企業(yè)法人資產(chǎn)。公司作為整體，其終極所有者為股東，而公司財產(chǎn)的主體則是企業(yè)法人，股東不能繞開法人代表機構(gòu)直接支配公司資產(chǎn)的運營。也就是說，在法人資產(chǎn)制度下，股份公司的法人所有權(quán)不依賴于股東而獨立存在，并由法人獨立占有、支配、處分和收益，法人成為公司自負盈虧的主體。在股份公司作為獨立的法人獲得公司法人所有權(quán)后，股東在按其出資比例獲得相應(yīng)的資本權(quán)益時，只以其出資額承擔有限責任，即企業(yè)在經(jīng)營中形成的利潤和資產(chǎn)增值，出資人有權(quán)按出資比例享受；而在企業(yè)破產(chǎn)時，出資人承擔的最大損失為投入企業(yè)的資本金。企業(yè)法人擁有法人財產(chǎn)權(quán)并相應(yīng)承擔財產(chǎn)責任。

因此，法人資產(chǎn)制度主要包括兩個方面的內(nèi)容，即獨立的企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)和股東有限責任制。在獨立的企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)和股東有限責任制的前提下，股東是股份公司的終極所有者和終極控制權(quán)擁有者。這里的股東是作為一個整體的公司全體股東，而非單個股東，而且，股東對企業(yè)的所有權(quán)和控制權(quán)也是表現(xiàn)為對公司作為獨立法人的所有和控制。這種所有和控制在實際中則具體地表現(xiàn)為，股東擁有企業(yè)的剩余索取權(quán)和剩余控制權(quán)。

從控制權(quán)的角度來看，單個股東是不可能也不愿意擁有企業(yè)的控制權(quán)的。因此，對于單個股東而言，擁有作為獨立法人的股份制公司的控制權(quán)就意味著擁有企業(yè)經(jīng)營的決策權(quán)，也就要承擔有可能因決策失誤而導致的風險責任。但是，在有限責任制下，單個股東僅以其出資額承擔有限責任。其所能夠直接控制的只是其所擁有的股票，并承擔其所擁有的股票所可能發(fā)生的風險和損失責任，而沒有能力承擔獨立法人企業(yè)整體的經(jīng)營風險和損失。另外，由于股東只對自身擁有的股票承擔責任，而且，股票市場制度的股票自由轉(zhuǎn)讓和自由流通的特征，使其能夠通過分散化的投資盡量減少其風險，也保證了單個股東能夠在預(yù)期企業(yè)經(jīng)營出現(xiàn)風險時隨時抽回資本。因此，即使單個股東擁有承擔獨立法人企業(yè)整體經(jīng)營風險的能力、也不愿意擁有企業(yè)的控制權(quán)。這樣，剩下的只是所有的股東作為一個整體擁有對獨立法人企業(yè)的控制權(quán)。

二、建立完善的企業(yè)法人資產(chǎn)制度的一般條件

（一）有效的公司治理結(jié)構(gòu)是建立股份制企業(yè)法人資產(chǎn)制度的內(nèi)部基礎(chǔ)和前提

建立在企業(yè)法人資產(chǎn)制度基礎(chǔ)之上的現(xiàn)代股份制企業(yè)的典型特征是企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營控制權(quán)的分離。所有權(quán)與控制權(quán)分離的表現(xiàn)形式是股東擁有企業(yè)的終極所有權(quán)，而企業(yè)的內(nèi)部經(jīng)營者擁有企業(yè)的日常經(jīng)營控制權(quán)，成為事實上的企業(yè)控制權(quán)所有者。由于廣大的被分散的股東不擁有企業(yè)的控制權(quán)，在對企業(yè)的經(jīng)營者進行監(jiān)督和控制方面既缺乏相應(yīng)的有效手段，也會因監(jiān)督和控制中的搭便車行為而缺乏應(yīng)有的積極性，而企業(yè)的經(jīng)理人員在獲得了企業(yè)的控制權(quán)之后，也有可能從自身利益出發(fā)，采取有利于自己而不利于股東的決策行為。加上股東與企業(yè)的經(jīng)營管理者之間的信息不對稱和契約不完備的客觀存在，這樣，在企業(yè)的終極所有者——股東和日常經(jīng)營控制權(quán)擁有者——經(jīng)營者之間就產(chǎn)生了所謂的“委托問題”。

在所有權(quán)與控制權(quán)分離的條件下，建立在委托關(guān)系基礎(chǔ)之上的股東和經(jīng)營者之間的關(guān)系具有三個方面的特征：（1）股東與經(jīng)營者之間在對企業(yè)的收益要求方面存在著利益沖突；（2）股東與企業(yè)的經(jīng)營者之間存在著信息不對稱；（3）所有者股東與經(jīng)營者在企業(yè)經(jīng)營風險承擔方面存在著責任的不對稱。這些問題的存在都有可能導致企業(yè)的經(jīng)營者利用其擁有的公司控制權(quán)侵蝕股東利益行為的發(fā)生。因此，要確保股份制企業(yè)法人資產(chǎn)制度下的企業(yè)產(chǎn)權(quán)的獨立和股東有限責任，就必須明確地界定經(jīng)營者與企業(yè)的關(guān)系，建立合理有效的股東所有權(quán)約束機制，抑制兩權(quán)分離下經(jīng)營者侵蝕股東利益行為的發(fā)生。在現(xiàn)代股份制企業(yè)中，經(jīng)營者與企業(yè)關(guān)系的界定、股東所有權(quán)約束機制的發(fā)揮是通過建立有效的公司治理結(jié)構(gòu)來實現(xiàn)的。

建立在法人資產(chǎn)制度基礎(chǔ)之上的股份制企業(yè)的公司治理結(jié)構(gòu)的特征主要表現(xiàn)為企業(yè)的股票所有者——股東擁有企業(yè)的剩余索取權(quán)和剩余控制權(quán)。作為公司股份資本的供給者，股東的股份收入是不確定的，在有限責任制下，股東按其所持股份等比例地獲取企業(yè)的剩余收益。因此，股東是企業(yè)的剩余收益索取者，擁有企業(yè)的剩余索取權(quán)。另一方面，作為企業(yè)剩余收益索取者的股東通過所持股票的投票權(quán)獲取企業(yè)的剩余控制權(quán)。在公開持股的股份公司中，股東對企業(yè)的控制權(quán)主要是通過直接的內(nèi)部控制和間接的法人控制市場兩種途徑來實施的。

內(nèi)部控制是股東以其所擁有股票的投票權(quán)，通過投票選舉公司董事會，由董事會選擇經(jīng)營管理者，將企業(yè)日常經(jīng)營的決策管理權(quán)委托給經(jīng)營管理者來實現(xiàn)的。股東通過董事會監(jiān)督和控制經(jīng)營管理者，如果經(jīng)營管理者未能對股東盡法律上的義務(wù)，或者股東認為經(jīng)營者因道德風險行為而未能使企業(yè)效率經(jīng)營時，股東可以通過董事會更換企業(yè)經(jīng)營管理者。

一般而言，股東內(nèi)部控制的有效性取決于三個方面的因素：（1）股份所有的集中度；（2）股東的性質(zhì)；（3）股東投票權(quán)限的強弱。股東投票權(quán)限涉及投票權(quán)的范圍及程度。具體來講，比如股東的投票權(quán)限是否僅僅只包括董事會成員選出權(quán)，或者還包括企業(yè)日常經(jīng)營的評判權(quán)等；董事會的決定事項所需要的股東贊成比例是過半數(shù)還是需要達到三分之二等。當然，股東的投票權(quán)因各國公司法的規(guī)定而異。

但是，股東的內(nèi)部控制本身存在內(nèi)在的缺陷。這種內(nèi)在缺陷表現(xiàn)在以下兩個方面：（1）在股東內(nèi)部控制的過程中，股東自身存在著道德風險行為的可能性，而這種可能性的存在會影響公司治理的效率。如，在股份所有集中度較高時，控股股東有可能出現(xiàn)過度操縱公司，剝奪董事會獨立經(jīng)營管理公司的權(quán)利、通過關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)移控股公司虧損等行為。（2）在股東內(nèi)部控制中，股東主要是通過董事會來對企業(yè)經(jīng)營者實施控制的。正因為如此，董事會的監(jiān)督本身存在著兩方面的問題：一方面，董事會是否真的具備監(jiān)督經(jīng)營者的能力是值得懷疑的。在日常的經(jīng)營管理中，董事會的會議議案的設(shè)定基本上是由企業(yè)的經(jīng)營管理層來完成的。因此，有關(guān)企業(yè)經(jīng)營的諸多重大事項名義上是由董事會決定的，實際上，經(jīng)理層可能會利用向董事會提供信息或提出議案的方式控制企業(yè)相關(guān)事項的決定。再者，盡管企業(yè)的董事會成員應(yīng)由股東大會選舉產(chǎn)生，但是現(xiàn)實中，股東投票的依據(jù)大多是由企業(yè)的經(jīng)理層向股東發(fā)送的股東大會議案書中的候補名單。因此，董事會董事的選舉實質(zhì)上是由經(jīng)理層“任命”的。另一方面，即使董事會具備監(jiān)督能力，如何才能使之有效地發(fā)揮監(jiān)督作用，也就是說，還存在著誰來監(jiān)督作為監(jiān)督者的董事會的問題。

當股東因股權(quán)分散而不能有效地實施內(nèi)部控制時，法人控制市場能有效地解決股東控制經(jīng)營管理者的問題。法人控制市場主要通過合并、收購、敵意收購、杠桿收購等控制權(quán)轉(zhuǎn)移方式來使企業(yè)達到效率經(jīng)營的目的。股票的可轉(zhuǎn)讓性及其所有權(quán)特征構(gòu)成了法人控制市場的基礎(chǔ)。當企業(yè)的經(jīng)營管理者經(jīng)營不善、經(jīng)營效率低下，或者股東無法有效地對董事會和經(jīng)營管理者進行控制時，股東可以利用將股票轉(zhuǎn)讓給外部投資者，或收購股份等方式將企業(yè)的經(jīng)營管理權(quán)轉(zhuǎn)移給能為股東利益進行效率經(jīng)營的經(jīng)營管理者。而且，法人控制市場的存在本身，能給企業(yè)經(jīng)營管理者以潛在的壓力，使董事會和經(jīng)營管理者能自覺地按股東利益要求，從事經(jīng)營活動。必須指出的是，法人控制市場有效運作的前提條件是公司的股票必須公開發(fā)行，而且還必須能在市場自由買賣。在股權(quán)非公開、股權(quán)公開但為少數(shù)股東持有、并且不能自由買賣的情況下，法人控制市場也就無法有效地發(fā)揮作用。

（二）股份制企業(yè)股票的自由流通和轉(zhuǎn)讓、充分競爭且有效的經(jīng)理人市場以及必要的市場和法律約束是維護法人資產(chǎn)制度的外部市場條件

股票的自由流通和轉(zhuǎn)讓是維護企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)獨立的前提條件之一。在法人資產(chǎn)制度下，企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)的獨立意味著投資者購買企業(yè)股票成為股東后，轉(zhuǎn)歸法人所有的公司資產(chǎn)就與股東個人的財產(chǎn)相分離，股東不能隨意從公司抽回自己的股份。股東能夠直接控制的是其所擁有的股票，并憑借其所擁有的股票份額獲得紅利收入和企業(yè)的剩余控制權(quán)，或者是通過股票的自由轉(zhuǎn)讓獲得股票轉(zhuǎn)讓的利得或回避可能發(fā)生的股票價格下跌的風險。在這種情況下，股東就會放棄對企業(yè)日常經(jīng)營的控制權(quán)，將其委托給有能力的經(jīng)營管理者，確保企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)的獨立。但是，如果股東所擁有的股票不能自由轉(zhuǎn)讓和流通，股東就只能獲得其相應(yīng)份額的紅利收入，既不能獲得股票轉(zhuǎn)讓的利得收益，也不能回避股票價格下跌的風險，股東的財產(chǎn)就無法完全與法人所有的公司財產(chǎn)相分離，股東干預(yù)公司日常經(jīng)營管理的意愿就會增強，公司法人產(chǎn)權(quán)的獨立性就難以保證。

在法人資產(chǎn)制度下，股東大會選舉產(chǎn)生的董事會將股份制企業(yè)的日常經(jīng)營管理權(quán)委托給作為企業(yè)經(jīng)營管理者的經(jīng)理人，經(jīng)理人擁有企業(yè)日常經(jīng)營的決策控制權(quán)，但不擁有企業(yè)資產(chǎn)的所有權(quán)，也不承擔企業(yè)財產(chǎn)的風險，他們只承擔自身人力資本的風險。在這種情況下，企業(yè)法人資產(chǎn)的運營效率就依賴于企業(yè)經(jīng)營管理者的激烈約束機制。一個充分競爭且有效的經(jīng)理人市場的存在是建立有效的經(jīng)營管理者激勵約束機制的前提。在這樣的市場上，從股東利益出發(fā)，追求企業(yè)長期發(fā)展、努力經(jīng)營且取得成功的經(jīng)理人，其努力經(jīng)營的成果將會通過市場上人力資本價格的上升而得到承認和反映，并由此獲得社會地位提升、名譽等非金錢的效用；相反，從事道德風險行為侵害股東利益、經(jīng)營不善或失敗的經(jīng)理人就會受到市場上人力資本價格下降、社會地位降低、名譽喪失等市場的懲罰。

此外，股份制企業(yè)的法人資產(chǎn)制度還必須受到必要的市場和法律約束的保護。所謂市場約束是指股份制企業(yè)以外的任何市場主體都不能夠隨意通過行政或市場壟斷來干預(yù)股份制企業(yè)的合法經(jīng)營行為，股份制企業(yè)也應(yīng)按照利潤最大化原則在市場競爭中追求企業(yè)的長期發(fā)展。法律約束是指股份制企業(yè)運作必須在相應(yīng)的法律規(guī)范下進行，當企業(yè)經(jīng)營失敗，不得不破產(chǎn)時，應(yīng)按相關(guān)的法律程序進行破產(chǎn)清算，相關(guān)責任人的責任應(yīng)受到法律的追究，股東也應(yīng)承擔公司經(jīng)營失敗所導致的財產(chǎn)損失的風險。

三、國有保險公司構(gòu)建股份制企業(yè)制度的有效途徑

（一）建立完善的企業(yè)法人資產(chǎn)制度是國有保險公司構(gòu)建股份制企業(yè)制度的基礎(chǔ)

國有保險公司通過股份制改造后組建的股份制保險公司，其股權(quán)結(jié)構(gòu)無論是實行國有控股，還是實行多元化的所有者主體結(jié)構(gòu)，都必須確保股份制企業(yè)法人產(chǎn)權(quán)的獨立性，即無論是國有股東還是其他性質(zhì)的股東，所有股東的財產(chǎn)都必須與股份制保險公司的法人財產(chǎn)相分離。在股份制保險公司的控制權(quán)方面，所有股東，尤其是國有股股東應(yīng)放棄對企業(yè)法人日常經(jīng)營的控制權(quán)，將企業(yè)日常經(jīng)營管理的控制權(quán)通過股東大會選舉的董事會完全委托給企業(yè)的經(jīng)理層。股東只能夠享有企業(yè)的剩余索取權(quán)和剩余控制權(quán)。在公司法人產(chǎn)權(quán)獨立的前提下，為確保擁有企業(yè)日常經(jīng)營決策權(quán)的股份制保險公司經(jīng)營管理層的行為符合所有股東利益最大化，必須建立一個有效的公司法人治理結(jié)構(gòu)。

首先，必須建立職能明確的董事會和監(jiān)督能力較強的監(jiān)事會。董事會是股份制企業(yè)的決策機構(gòu)，負責企業(yè)法人資產(chǎn)的運營，并體現(xiàn)公司的意志。作為企業(yè)法人的代表機構(gòu)，董事會在對公司資產(chǎn)進行經(jīng)營和運作時，應(yīng)確保公司資產(chǎn)的運作符合股東資產(chǎn)增值和資本收益增加的愿望。因此，它的所有決定都必須以股東利益的最大化為目標，貫徹股東的個人意志。要使董事會的決策體現(xiàn)所有股東的意志，董事會成員的選拔必須充分體現(xiàn)股東享有企業(yè)剩余控制權(quán)的“一股一票”原則，而不能由某一個或幾個股東任命。另外，還必須建立對董事會進行有效監(jiān)督的機制，即充分發(fā)揮監(jiān)事會的職能，以確保董事會有關(guān)企業(yè)經(jīng)營的各種決定不侵犯股東的利益。

其次，董事會應(yīng)建立有效的企業(yè)經(jīng)營管理層的激勵約束機制。只有董事會才享有企業(yè)經(jīng)理人員的任免權(quán)，單個股東不具有企業(yè)經(jīng)理人員的任免權(quán)。董事會對經(jīng)理人員的選聘必須充分體現(xiàn)公平競爭的原則。經(jīng)理人員在董事會的授權(quán)下具體執(zhí)行公司的業(yè)務(wù)和公司資產(chǎn)的運營。董事會可以通過建立一個包含薪金、獎金、股票期權(quán)計劃、退休金計劃等在內(nèi)的經(jīng)理人報酬計劃，將經(jīng)理人員的收入、升遷、聲譽等與公司資產(chǎn)的運營效率和資產(chǎn)增值狀況相聯(lián)系，以達到對經(jīng)理人員進行有效激勵的目的。同時，董事會應(yīng)嚴格對經(jīng)理人員的監(jiān)督機制，所有的經(jīng)理人員的行為必須接受董事會的監(jiān)督。在董事會成員兼任公司高層經(jīng)理職責時，為避免經(jīng)理層與董事合謀從事侵害股東利益行為的發(fā)生，董事會成員構(gòu)成中應(yīng)有一定比例的外部獨立董事，充分發(fā)揮外部獨立董事對經(jīng)理人員和董事會成員的監(jiān)督職能。

（二）改制后的股份制保險公司的整體上市和公司所有股權(quán)的可自由流通和轉(zhuǎn)讓是構(gòu)建國有保險公司股份制企業(yè)制度的前提

要確保國有保險公司改制后所形成的股份制企業(yè)具備現(xiàn)代股份制企業(yè)的獨立法人產(chǎn)權(quán)和股東有限責任的特征，在國有保險公司完成股份制改造后，就必須使其股權(quán)上市交易，讓公司不同類型股權(quán)所有者的股權(quán)享有同等的自由流通和轉(zhuǎn)讓的權(quán)利。只有在公司所有股東平等地享有股權(quán)自由流通和交易權(quán)利的前提下，股東才能夠通過股權(quán)的交易實現(xiàn)企業(yè)資產(chǎn)價值增加和市場股票價格上漲所帶來的收益，也能夠有效地回避企業(yè)資產(chǎn)價值下降和股票價格下跌所導致的潛在風險，從而使其主動放棄對企業(yè)經(jīng)營管理的日常控制權(quán)，僅以其所持股份對企業(yè)承擔有限責任。因此，國有保險公司在其股份制改造過程中進行股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計時，應(yīng)充分考慮改制中的股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計一定要滿足改制后企業(yè)股權(quán)上市交易的要求。特別應(yīng)吸取其他國有企業(yè)股份制改革的經(jīng)驗和教訓，讓國有股股東與其他所有股東一樣，享有同樣的股權(quán)流通的權(quán)利，以避免國有股不能流通所可能帶來的各種問題的出現(xiàn)。

（三）完善外部市場環(huán)境，為建立穩(wěn)定的股份制保險公司的法人資產(chǎn)制度提供必要的外部條件

篇（3）

保險公司客戶關(guān)系管理是指保險公司借助互聯(lián)網(wǎng)等信息技術(shù)平臺，對客戶信息資源進行整合和利用，從而在更大程度上滿足客戶的需求。公司通過這種方式為客戶提供個性化的服務(wù)，實現(xiàn)穩(wěn)定老客戶、吸引新客戶并將新老客戶變成忠誠客戶的目標。本文主要針對保險經(jīng)營過程中實施客戶關(guān)系管理理論所存在的問題進行剖析，并提出相應(yīng)的解決措施。

一、保險經(jīng)營中實施客戶關(guān)系管理理論存在的問題

(一)客戶經(jīng)營管理理念與客戶需求匹配度不高

當前我國大部分保險公司經(jīng)營目標仍然以保費規(guī)模為主，忽視客戶的需求，各種管理、營銷創(chuàng)新都是圍繞提高保費進行。部分保險公司的經(jīng)營管理理念停留在傳統(tǒng)市場營銷觀念“為產(chǎn)品找客戶”階段，還沒有轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)代市場營銷觀念“為客戶訂制產(chǎn)品”階段。現(xiàn)代市場營銷觀念更加注重目標市場，營銷活動圍繞顧客需求這一中心展開，公司所有部門為滿足客戶利益服務(wù)的同時通過整合營銷途徑實現(xiàn)公司的目標，在利潤追求過程中把獲得利潤當成整個市場營銷工作的副產(chǎn)品。客戶關(guān)系管理是一種基于客戶滿意度為中心的現(xiàn)代經(jīng)營管理方法，在我國保險業(yè)迅猛發(fā)展的宏觀形勢下，部分保險公司站在業(yè)務(wù)拓展、競爭者壓力、業(yè)績考核等微觀環(huán)境角度還不能將經(jīng)營管理理念與客戶需求高度匹配。

(二)對客戶關(guān)系管理缺乏一定的認識

有的保險公司片面地認為客戶關(guān)系管理就是數(shù)據(jù)庫的管理或者統(tǒng)計模型。事實上客戶關(guān)系管理是一種經(jīng)營理念，而不是簡單的數(shù)據(jù)統(tǒng)計和數(shù)據(jù)庫應(yīng)用。客戶關(guān)系管理只是借助于這兩種方式對統(tǒng)計到的客戶信息資源進行分析和總結(jié)，從而更好地制定有益于公司發(fā)展的營銷戰(zhàn)略。

(三)公司內(nèi)部信息系統(tǒng)與客戶關(guān)系管理適應(yīng)性較弱

雖然我國當前的部分保險公司正在嘗試客戶關(guān)系的管理，但是其管理手段滯后于保險業(yè)務(wù)的發(fā)展。相對于以往的管理，設(shè)立了以提供溝通服務(wù)為主的呼叫中心等機構(gòu)，這類機構(gòu)更多的發(fā)揮了為客戶送去生日祝福、續(xù)期保費提醒等作用，其他方面的變化不夠明顯。這種方式在挖掘客戶方面作用較小，如果沒有挖掘到更多的客戶，就明顯弱化了該類做法的效果。保險公司需要更多地了解客戶財務(wù)信息（收支情況、資產(chǎn)負債情況、社會保障信息、風險管理等）和非財務(wù)信息（個人基本信息、客戶心理和性格特征分析等），由專門的理財師為客戶量身定做關(guān)于意外保障、健康保障、子女教育保障、養(yǎng)老保障等一整套更能貼近客戶保障需求的計劃。

(四)客戶和員工的參與度不夠

客戶關(guān)系管理的最終目標在于提高客戶的滿意程度，因此在實施的過程中必須以客戶為中心。只有與客戶建立了良好的服務(wù)關(guān)系，才能從客戶身上獲取更多的信息和資料并最大程度減少保險合同訂立后的道德風險。除此之外，保險公司讓員工認識到客戶關(guān)系管理對公司發(fā)展的重要性并熟知客戶關(guān)系管理的業(yè)務(wù)流程。當前我國保險公司的客戶關(guān)系管理在這兩個方面還有很大空間需要提升。

二、保險經(jīng)營中客戶關(guān)系管理實施的對策

(一)挖掘最有價值的客戶

要想挖掘最優(yōu)價值的客戶，可以從升華客戶關(guān)系、鞏固客戶忠誠度、維系情感等方面著手。首先，如果客戶在購買保險的過程中，對保險產(chǎn)品有所認知，在享受保險服務(wù)時對保險公司有所好感，保險公司的員工再通過一定的方式加以強化，就能在一定程度上升華與客戶的關(guān)系。其次，客戶忠誠度與客戶的滿意度是兩個概念，滿意不代表忠誠，忠誠是持續(xù)購買的一種行為。可以通過滿足客戶附加價值的需求來鞏固客戶的忠誠度。最后，保險公司與客戶之間的關(guān)系除了業(yè)務(wù)往來之外，還有一定的情感因素。為了與客戶保持密切的關(guān)系，公司應(yīng)詳細掌握客戶的生活品性、理財行為、消費喜好等信息，在日常生活中依據(jù)這些信息開展業(yè)務(wù)來維系與客戶之間的情感，如中國人壽國壽鶴卡就是中國人壽與眾多商家為客戶提供優(yōu)惠的便捷的消費渠道等。

(二)樹立正確的客戶關(guān)系管理理念

首先必須建立客戶關(guān)系管理統(tǒng)一理念。“顧客就是上帝”、“客戶利益至上”等口號體現(xiàn)的正是這一理念。保險公司可以在公司內(nèi)部從上至下地實施客戶關(guān)系管理統(tǒng)一理念，對待客戶，都需一視同仁，都要提供一樣的服務(wù)的基礎(chǔ)上，為不同需求的客戶提供特色服務(wù)，這樣不僅有利于提高公司的形象，還能在一定程度上提高客戶的忠誠度，從而提高公司的客戶關(guān)系管理的水平。其次，提高保險公司對客戶關(guān)系管理理念的認識。客戶關(guān)系管理是現(xiàn)代管理與信息技術(shù)結(jié)合的一種新型管理方法，目的在于提高客戶與保險公司之間的關(guān)系，穩(wěn)定客戶群，擴大客戶群。只有保險公司認識到了客戶關(guān)系管理的內(nèi)涵，才能將客戶關(guān)系管理的理念滲入到業(yè)務(wù)流程當中的各個環(huán)節(jié)，從而最大限度地提高客戶滿意度。

(三)建立客戶信息數(shù)據(jù)平臺

截止2012年，全國保險公司超過120多家，原保費收入步入萬億水平，保險行業(yè)的高速發(fā)展帶來一個高附加值副產(chǎn)品――數(shù)據(jù)，這些數(shù)據(jù)衍生出龐大的客戶信息、交易信息、檔案信息等。建立大數(shù)據(jù)平臺成為當前保險公司重要的戰(zhàn)略課題，實施客戶關(guān)系管理的關(guān)鍵在于整合客戶信息資源，客戶信息數(shù)據(jù)成為大數(shù)據(jù)平臺的起點和基礎(chǔ)。保險公司應(yīng)利用新增的有效數(shù)據(jù)，不斷提高客戶信息數(shù)據(jù)質(zhì)量，通過新保、保全、客戶回訪等渠道不斷補充、修正、優(yōu)化存量數(shù)據(jù)，完成客戶信息數(shù)據(jù)的“新陳代謝”。

篇（4）

科技風險是指科研開發(fā)過程中，由于外部環(huán)境的不確定性、項目本身的復(fù)雜性以及科研開發(fā)者能力的有限性，而導致科研開發(fā)項目失敗、中止、達不到預(yù)期的技術(shù)經(jīng)濟指標的可能性。科技風險由科技研發(fā)風險、成果轉(zhuǎn)化風險和市場應(yīng)用風險三個有機聯(lián)系的階段所構(gòu)成，表現(xiàn)為高新技術(shù)企業(yè)在研發(fā)、生產(chǎn)、銷售或其他經(jīng)營管理活動中所面臨的包括關(guān)鍵設(shè)備的風險，關(guān)鍵研發(fā)人員的人身安全、流失等風險，研發(fā)中止風險，研發(fā)失敗風險，技術(shù)交易風險，高新技術(shù)產(chǎn)品責任風險，高新技術(shù)產(chǎn)品出口風險等。

（二）科技保險

科技保險是指為了規(guī)避以上的科技風險而設(shè)置的保險，是對某項科學技術(shù)的理論研究、新產(chǎn)品開發(fā)或新技術(shù)產(chǎn)業(yè)化，以保險期內(nèi)的失敗為前提，以等待期內(nèi)無成功事實出現(xiàn)為條件，以合同商議價為保險金額的給付保險。科技保險也可以理解為：以企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新活動相關(guān)的有形或無形財產(chǎn)、人力資源、對第三方應(yīng)承擔的經(jīng)濟賠償責任以及創(chuàng)新活動的預(yù)期成果為保險標的的保險。當發(fā)生了保險合同約定的保險事故造成投保人的損失時，由保險人根據(jù)約定給付保險金。科技保險與一般保險相比而言，具有政策性、創(chuàng)新性、集成性等特點。

科技保險能使高投入、高風險的科技型企業(yè)及相關(guān)活動出現(xiàn)損失后獲得補賠，能有效化解科技型企業(yè)出資人及研發(fā)人員的有關(guān)風險，成為進行科技風險有效規(guī)避與管理的金融工具之一。

二、科技保險運行模式

政策性是科技保險的重要特征。在政策性科技保險的運行中，政府可以通過法律、行政、財稅等工具來搭建科技保險體系，對科技保險政策性業(yè)務(wù)進行制度供給和產(chǎn)品供給，也可以對規(guī)定的科技保險產(chǎn)品給予財稅支持。

根據(jù)政府與市場結(jié)合的程度和方式，科技保險的運作模式在理論上主要有以下三種：

（一）政府主辦，政府經(jīng)營模式

該模式下，政府承擔科技保險產(chǎn)品的供給，由政府親自或通過其輔助機構(gòu)經(jīng)營。

在市場環(huán)境下，政府通過成立科技保險公司或科技再保險公司，由政府提供所有經(jīng)營科技保險的費用、超額賠付等，以保證準備金的積累和長期穩(wěn)定經(jīng)營。這樣，政府既進行宏觀干預(yù)，提供制度政策，又參與微觀經(jīng)營管理，既是裁判員又是運動員。所以，“政府主辦，政府經(jīng)營模式”是政策性最強的一種科技保險運行模式。

政府參與運營，采取自行經(jīng)營或成立科技保險公司方式，會同保險公司進行科技保險產(chǎn)品的選擇和有效配置，共同作為供給主體，并面向科技型企業(yè)具體組織實施。

在運行過程中，由政府設(shè)立專項資金，提供所有經(jīng)營科技保險的費用、賠付比例等，以保證準備金的積累和長期穩(wěn)定經(jīng)營。

（二）政府主辦，商業(yè)保險公司經(jīng)營模式

該模式下，政府提供科技保險產(chǎn)品的供給，委托給商業(yè)保險公司經(jīng)營。

由政府提供保單和代辦費用、委托有經(jīng)營經(jīng)驗、經(jīng)營能力的保險公司代辦科技保險業(yè)務(wù)，統(tǒng)籌收取保費和給予賠付，并將積余存入準備金或交付政府，此過程獨立經(jīng)營、獨立核算。這種模式政府承擔所有風險，代辦保險公司只收取代辦費用，不享受其他任何利益。

這樣，政府進行科技保險的制度供給、產(chǎn)品設(shè)計與供給實現(xiàn)，但不參與微觀經(jīng)營管理，通過委托的形式由商業(yè)保險公司運營。“政府主辦，商業(yè)保險公司經(jīng)營模式”的政策性居中。

政府出臺政策及制度，并承擔補貼資金及代辦費用，引導科技型企業(yè)參與投保，同時委托商業(yè)保險公司代辦科技保險業(yè)務(wù)，由保險公司負責具體運行，如統(tǒng)籌收取保費和給予賠付，并將盈余存入準備金或交付政府。

在這一模式中，政府不參與具體經(jīng)營管理，一定程度上實現(xiàn)了市場化運作，但政府同時也承擔了所有風險。

（三）政府主導下的市場運作模式

這種模式下，政府進行制度供給和險種設(shè)計，提供財政補貼或稅收優(yōu)惠等支持，但保險產(chǎn)品的供給（如何供給以及供給多少）則由商業(yè)保險公司決定，在市場機制引導下，保險公司自主經(jīng)營、自負盈虧，政府不承擔任何市場風險。

這樣，“政府主導下的市場運作模式”中，政府行為離市場微觀運行距離較遠，主要起到設(shè)計和引導作用；保險公司自主經(jīng)營、自負盈虧，權(quán)利與責任實現(xiàn)有效匹配保證了保險公司產(chǎn)品供給的積極性與有效性。

在政府引導下，通過市場化運作，實現(xiàn)科技保險的供求對接與均衡，科技型企業(yè)（或科技企業(yè)）和保險公司（或保險經(jīng)紀公司）通過契約合同和價格信號等市場手段，進行科技保險產(chǎn)品的選擇和有效配置。

在此基礎(chǔ)上，以生產(chǎn)力促進中心等科技中介為依托，建立包括科技廳、保監(jiān)局和財政廳等政府部門，以及科技型企業(yè)、保險公司、保險經(jīng)紀公司、銀行、風險投資等多方主體參與的協(xié)調(diào)合作機制小組，以及由審計、財政、科技、保監(jiān)等部門聯(lián)合組成的監(jiān)管體系。

四、結(jié)論

篇（5）

關(guān)鍵詞：壟斷　五立主體　博弈　委托――　道德風險　社會福利　相互保險制　再保險

建國初期我國開設(shè)了農(nóng)業(yè)保險，但由于當時保險公司的商業(yè)性企業(yè)行為與保險政策性要求相矛盾，于1953年被停辦。1982年我國重新開辦農(nóng)業(yè)保險，及至現(xiàn)在經(jīng)歷了20多年的發(fā)展，我國的農(nóng)業(yè)保險經(jīng)營主體有所增加，經(jīng)營狀況也有所改善，專業(yè)性農(nóng)業(yè)保險公司如上海安華農(nóng)業(yè)保險有限公司，陽光相互農(nóng)業(yè)保險有限公司相繼成立，但仍未動搖以人保和中華聯(lián)合為主的壟斷局面，農(nóng)業(yè)保險仍落后于農(nóng)業(yè)發(fā)展的有效需求。

鑒于農(nóng)業(yè)的基礎(chǔ)地位和農(nóng)業(yè)風險的極強的破壞性，發(fā)展農(nóng)業(yè)保險勢在必行，然而從建初期至今農(nóng)業(yè)保險發(fā)展的緩慢，究其原因可視為各階層為自身利益存在著相互博弈，這里我們稱其為農(nóng)業(yè)保險中的“五立”模型。具體圖形如下：

圖中，在位者――已經(jīng)開始經(jīng)營農(nóng)業(yè)保險的保險公司

進入者――準備進入農(nóng)業(yè)保險領(lǐng)域但尚未進入保險公司

人――保險公司推銷員及其內(nèi)部經(jīng)營人員

加上政府，這五大主體之間就存在通過經(jīng)營農(nóng)業(yè)保險達到不同目的相互博弈。

注：我們這里的“五立”并非產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟學中的五力模型，這里指的是在保險市場上相互博弈的五種對立力量。

一、在位者內(nèi)部的動態(tài)博弈

保險中為了提高管理運行的效率，采用人展業(yè)模式經(jīng)營，由于公司內(nèi)部管理權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離，使得社會透明度較低，管理者追求的長期利潤最大化和人之間的短期行為構(gòu)成了一對難解難分的矛盾，這極易出現(xiàn)“客大欺主”的現(xiàn)象。由于公司，人及之間的信息不對稱，雇主對人的行為和初衷無法考證，易于發(fā)生道德風險。在保險公司管理嚴格時人會收斂其行為，在管理較松懈或公司處于轉(zhuǎn)型期時，人這種短期行為發(fā)生的可能性又會增大，二者之間相互博弈達到一個動態(tài)的均衡。

二、市場阻撓一完全信息靜態(tài)博弈

眾所周知，農(nóng)業(yè)保險政策性強，壟斷特征明顯，我們將已經(jīng)存在的壟斷保險公司成為“在位者”，虎視眈眈想進入的公司稱為“進入者”。在位者想保持自己的壟斷地位所以會阻撓進入者進入，進入這有兩種戰(zhàn)略：進入或不進入；在位者也有兩種戰(zhàn)略：默許或斗爭。由于農(nóng)業(yè)保險技術(shù)系數(shù)較大，信息成本高等因素使得在位者與進入者的力量懸殊及農(nóng)業(yè)保險有較強的進入壁壘。因此現(xiàn)有農(nóng)業(yè)保險公司“在位者”可以以較低的成本阻撓“進入者”進人與其競爭。

我們作如下假定：進入者進入前“在位者”的壟斷利潤為400，進入后“在位者”的利潤為200，進入者為100，進人者的進入成本為50(扣除進入成本進人這可獲得的利益為 8*100=600/8，所以E(uA，公開)

四、政府與在位者之間的博弈

為了提高社會福利政府可能會對農(nóng)業(yè)保險進行補貼一次及廣大消費者對農(nóng)業(yè)保險的消費，但另一方面這些補貼在盈余之年以利潤的形似在“在位者”之間分配，這不符合政府對農(nóng)業(yè)保險補貼運營的初衷，而且不利于形成風險保障金低于重災(zāi)風險，同時指出的補貼會議稅收的形式轉(zhuǎn)嫁給消費者使消費者的社會福利減少。關(guān)于社會福利在政府和“在位者”之間就會博弈去尋找最佳的均衡點，具體如圖：

如圖所示，起初農(nóng)業(yè)產(chǎn)品的供給曲線為OA，需求曲線為DI，起初的社會總剩余為MRO，當政府在實行農(nóng)業(yè)補貼后農(nóng)產(chǎn)品的供給增多，DA繞O點轉(zhuǎn)動至OB整個社會的福利由此增加到OME，然而我們知道，政府對農(nóng)業(yè)的補貼資金來源于社會消費者所繳納的稅款，消費者繳納稅款使得消費者的收入減少，需求曲線由DI變化至D，社會剩余變?yōu)镹KO，最終衡量消費者福利是增加還是減少要比較四邊形陰影面積MNFR和三角形OFK面積的大小。在右圖中，從社會總福利增減變化角度來看就是比較社會福利曲線是由原來b，是變化為，還是變化為C。下面我們用具體的函數(shù)表示：

政府對農(nóng)業(yè)保險的補貼會轉(zhuǎn)嫁為消費者的稅負故t對s的偏導為正，稅收的增加會降低消費者的需求所以D對t的偏導為負，補貼的支持會增加保險供給所以S對s的偏導為正，所以W對s的變化符號不確定，反映在上圖中的四邊形陰影面積MNFR和三角形OFK面積的大小。

如果三角形陰影OKF面積大于四邊形陰影MNFR面積，即社會整體福利改善了，反映在圖中社會福利情況由b變化為a，社會福利增加。反之，減少。

1．當三角形OKF面積大于四邊形MNFR面積時，社會福利增加，aW/as為正，右圖曲線由b變化之a(chǎn)；2，當三角形OKF面積小于四邊形MNFR面積時，社會福利減少，aW/as為負，右圖曲線由b變化之c；3，當三角形OKF面積等于四邊形MNFR面積時，社會福利不變，aW/as為零，圖曲線b沒有變化。根據(jù)以上的論述，我們對我國農(nóng)業(yè)保險今后的發(fā)展完善提出如下的幾點建議：

(一)針對在位者內(nèi)部的博弈分析，可推廣相互保險制，完善農(nóng)業(yè)保險經(jīng)營管理，公開理賠信息，以有效防范道德風險。在相互保險制中，公司會員是保險人和被保險人的統(tǒng)一體，道德風險較少，并且經(jīng)營靈活、成本低，但為了彌補相互保險制公司對可能出現(xiàn)的巨災(zāi)風險償付能力有限的缺陷，仍應(yīng)在核保、核賠等問題上把好關(guān)口，以充分防范風險。農(nóng)業(yè)保險經(jīng)營管理的有序完善是降低道德風險，為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)提供保障的有效措施。另外，公開理賠信息，可使農(nóng)戶之間相互監(jiān)督，有效地防范了農(nóng)戶虛報損失、多獲賠償?shù)牡赖嘛L險，有利于農(nóng)業(yè)保險運行的公開、公平和公正。

(二)根據(jù)在位者和進人者的博弈分析，可開放農(nóng)業(yè)保險領(lǐng)域，打破壟斷經(jīng)營機制，積極采取各項優(yōu)惠政策，鼓勵各種資本類型的保險公司進入農(nóng)業(yè)保險領(lǐng)域，形成“百花齊放”、“百家爭鳴”的局面。充分開放農(nóng)業(yè)保險市場，讓眾多保險人在不同的地區(qū)和領(lǐng)域展開充分競爭，才能提高農(nóng)業(yè)保險經(jīng)營管理水平，降低農(nóng)業(yè)保險經(jīng)營成本，從而降低保險費率，調(diào)動農(nóng)民投保積極性。

篇（6）

1引言

近年來，保險公司業(yè)務(wù)快速發(fā)展，保險公司保費收入迅速增長，保險公司的營業(yè)規(guī)模持續(xù)擴大，對于保險公司內(nèi)部管理也提出了較高的要求。由于保險公司主要是依托現(xiàn)金流進行經(jīng)營管理的行業(yè)，一些保險公司在營運資金管理方面暴露出了風險問題，如果不能結(jié)合保險公司的業(yè)務(wù)特點建立完善的營運資金內(nèi)部控制體系，很容易由于營運資金管理不當，影響保險公司的現(xiàn)金流，進而造成保險公司的風險問題。因此，針對營運資金管理建立完善保險公司內(nèi)部控制體系，促進提高保險公司的整體管理水平，已經(jīng)成為保險公司經(jīng)營管理的重要內(nèi)容，這對于促進保險公司實現(xiàn)長遠發(fā)展也具有重要的意義。

2保險公司營運資金的特點概述

保險公司的營運資金，主要是指保險公司在進行內(nèi)部經(jīng)營活動時所使用管理的各項流動資產(chǎn)與流動負債的差值，也就是保險公司維持正常經(jīng)營活動的金額，具體來說，流動資產(chǎn)主要包括了現(xiàn)金、應(yīng)收保費、存款、應(yīng)收賬款、應(yīng)售票據(jù)，流動負債主要包括了短期借款、應(yīng)付賬款、應(yīng)付手續(xù)費及傭金、應(yīng)交稅金以及應(yīng)付工資等。保險公司的營運資金主要有以下幾方面的特點：第一，保險公司營運資金管理風險較高，保險公司的業(yè)務(wù)特點和經(jīng)營特征決定了保險公司的經(jīng)營活動具有較大的不確定性，尤其是保險公司一些資金流出項目不確定性較大，比如保險公司突然出現(xiàn)巨額賠付，則有可能造成保險公司出現(xiàn)資金鏈問題。第二，保險公司營運資金管理較為復(fù)雜，保險公司與一般企業(yè)相比，經(jīng)營業(yè)務(wù)活動范圍相對較廣，保險業(yè)務(wù)也具有一定的復(fù)雜性和分散性，這些都決定了保險公司的營運資金管理過程也存在著較大的復(fù)雜性，需要依靠嚴格的管理程序?qū)I運資金進行控制。第三，保險公司營運資金管理需要動態(tài)管理，保險公司的營運資金管理，應(yīng)該根據(jù)保險公司的自身實際狀況，綜合考慮保險行業(yè)發(fā)展變化等，制定科學合理的營運資金管理策略，并對營運資金管理進行跟蹤控制，以確保營運資金管理的規(guī)范性。

3當前保險公司營運資金管理方面存在的主要問題分析

（1）保險公司營運資金內(nèi)部控制環(huán)境需要優(yōu)化，主要是當前部分保險公司內(nèi)部的組織架構(gòu)不夠合理，公司的內(nèi)部風險控制不夠完善，對于營運資金的籌措、管理以及使用等沒有嚴格落實營運資金管理責任，針對營運資金內(nèi)部控制的制度體系也不健全，或雖有制度，但執(zhí)行不到位、流程不合理等，影響了保險公司營運資金內(nèi)部控制管理的推進實施。（2）在保險公司營運資金管理方面風險管控不力，一些保險公司在內(nèi)部營運資金管理方面，沒有建立完善的保險公司營運資金風險管理體系，對于公司營運資金使用管理過程中可能出現(xiàn)的各類風險問題未能及時的進行評估分析，造成了營運資金風險管理問題頻發(fā)。（3）保險公司營運資金管理監(jiān)督力度不足，有的保險公司沒有在內(nèi)部營運資金管理方面建立完善的內(nèi)部監(jiān)督體系，尤其是內(nèi)部審計的獨立性和權(quán)威性不足，對于保險公司營運資金內(nèi)部控制管理過程中存在的一些問題沒有及時的進行發(fā)現(xiàn)解決，影響了保險公司營運資金內(nèi)部控制有效性的提升。

4強化保險公司營運資金內(nèi)部控制的具體措施

（1）優(yōu)化提升保險公司營運資金內(nèi)部控制環(huán)境。在保險公司營運資金內(nèi)部控制環(huán)境優(yōu)化方面，首先應(yīng)該注重完善保險公司的組織架構(gòu)，尤其是根據(jù)保險公司經(jīng)營的實際特點，確定最為合適的內(nèi)部組織架構(gòu)，對保險公司內(nèi)部營運資金使用分工以及授權(quán)進行明確，并明晰保險公司內(nèi)部不同層次以及崗位之間的職責權(quán)利，確保授權(quán)適當。其次，應(yīng)該在保險公司內(nèi)部建立完整高效的報告制度，對于保險公司營運資金使用管理過程中存在的問題及時進行報告，確保營運資金管理的高效規(guī)范。（2）強化保險公司營運資金風險管控體系。防范保險公司營運資金管理中的各類問題，還應(yīng)該針對保險公司營運資金管理完善風險評估體系，特別是在保險公司營運資金的現(xiàn)金控制、銀行存款控制、現(xiàn)金流控制、資金劃轉(zhuǎn)控制以及費用支付控制等方面，系統(tǒng)全面的選擇營運資金風險評價指標，對可能出現(xiàn)的風險問題進行等級劃分，對于發(fā)生概率較大、風險等級較高的營運資金風險問題，提前制定風險應(yīng)對管理策略。（3）完善保險公司營運資金管理信息系統(tǒng)建設(shè)。促進提高保險公司營運資金管理效率和水平，還應(yīng)該重視完善保險公司營運資金管理信息系統(tǒng)的建設(shè)，在營運資金管理信息系統(tǒng)的功能方面，應(yīng)該重點包括資金計劃、資金劃撥、資金結(jié)算、資金監(jiān)控、銀企接口、資金業(yè)務(wù)、財務(wù)接口、系統(tǒng)管理、報表管理等。通過保險公司營運資金管理信息系統(tǒng)，強化對保險公司資產(chǎn)管控能力，促進營運資金信息資源共享，防范營運資金風險，同時高效的利用資金資源，提升保險公司資金管理效率，提高盈利能力。（4）強化保險公司營運資金內(nèi)部控制監(jiān)督管理力度。對于保險公司來說，對于內(nèi)部所轄的各類資金以及賬戶應(yīng)該強化監(jiān)督管理，從資產(chǎn)負債匹配、公司內(nèi)部資金流動性以及保險公司的償付能力等方面強化監(jiān)控與報告，同時還應(yīng)該進一步明確保險公司內(nèi)部合規(guī)部門以及風險管理部門的責任，確保嚴格落實崗位職責權(quán)限，強化財務(wù)授權(quán)審批，實行不相容崗位分離制度等，盡可能的防范資金違規(guī)風險。此外，還應(yīng)該充分發(fā)揮內(nèi)部審計的作用，通過內(nèi)部審計及時發(fā)現(xiàn)影響保險公司營運資金內(nèi)部控制有效性的各類問題，并制定整改建議措施，促進提高保險公司營運資金管理水平。

5結(jié)束語

在保險公司營運資金內(nèi)部控制的改進完善方面，應(yīng)該根據(jù)保險公司營運管理的不同環(huán)節(jié)，完善保險公司營運資金內(nèi)部控制管理架構(gòu)，強化風險識別與分析，完善營運資金管理信息化平臺建設(shè)，加大營運資金監(jiān)督管理力度，進而促進提高保險公司營運資金管理水平。

參考文獻

篇（7）

企業(yè)制度是以企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度為核心和基礎(chǔ)的企業(yè)組織和管理的制度，其中企業(yè)制度的核心是資本組合形式，即產(chǎn)權(quán)制度。產(chǎn)權(quán)制度決定企業(yè)的組織形式、管理制度和分配制度。世界各國的公司法，一般都按照企業(yè)的資本組合方式，將企業(yè)類型劃分為：個人獨資企業(yè)、合伙制企業(yè)、公司制企業(yè)、合作制企業(yè)。可見，公司是企業(yè)類型的一種形式。現(xiàn)代公司制企業(yè)，是現(xiàn)代企業(yè)制度中主流的企業(yè)形式，主要包括股份有限公司和有限責任公司，其中股份公司制度更是典型的現(xiàn)代公司制度，是迄今為止現(xiàn)代企業(yè)最優(yōu)的資本組織形式。現(xiàn)代股份公司具有企業(yè)法人；有限責任；出資人所有權(quán)與法人財產(chǎn)權(quán)分離；股份采取股票形式；運作規(guī)范和法制化；遵循公平、公開和公正的運行原則；財務(wù)實行公開等特征。我國長期以來按照企業(yè)的所有制形式將企業(yè)劃分為國有企業(yè)、集體企業(yè)、個人企業(yè)、私營企業(yè)和外商投資企業(yè)等企業(yè)類型。這種方式只適合投資主體是單一所有制的情況，與現(xiàn)代市場發(fā)展和化大生產(chǎn)，以及資本社會化，尤其與我國提倡的堅持公有制為主體，多種所有制并存的經(jīng)濟體制模式不相適應(yīng)。我國按照資本組合方式對企業(yè)進行分類，有利于企業(yè)明晰產(chǎn)權(quán)，有利于與國際通行做法接軌，有利于現(xiàn)代企業(yè)制度的建立。

中資保險公司是一種公司制企業(yè)，是企業(yè)的一種形式。它包括國有獨資、國有控股和中外合資等多種形式。這樣，中資保險公司股份制改造與改革，包括較為廣泛的議題，國有獨資保險公司的股份制改革問題僅為其中的重要組成部分和內(nèi)容。由于中資或國有保險公司股份制改革問題，涉及公司制度建設(shè)問題和公司的產(chǎn)權(quán)與治理結(jié)構(gòu)問題，是一個需要綜合全面改革與治理的問題。因此，對其進行分析的前提和立論，須放在整個一般中資（國有）公司改革的背景和環(huán)境層面；須聯(lián)系國家經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和經(jīng)濟體制改革的進程；須面向現(xiàn)代企業(yè)制度建設(shè)的目標和政策。

二、中資保險公司股份制改革的國際國內(nèi)環(huán)境和制度保證

（一）國際環(huán)境：世界經(jīng)濟的發(fā)展和全球非國有化浪潮

世界經(jīng)濟的一體化趨勢，業(yè)已使國家與國家之間在生產(chǎn)、貿(mào)易、資本等方面聯(lián)系日益密切，形成了你中有我，我中有你的相依關(guān)系。世界經(jīng)濟一體化得以形成和發(fā)展，得益于世界范圍內(nèi)和社會的總體穩(wěn)定、世界經(jīng)濟的增長和發(fā)展、市場的不斷開放、現(xiàn)代信息技術(shù)的突飛猛進的發(fā)展等因素的推動；世界經(jīng)濟一體化還順應(yīng)了世界各國追求發(fā)展、共求進步的良好愿望。作為世界經(jīng)濟一體化驅(qū)動載體的跨國公司，正是世界經(jīng)濟一體化的產(chǎn)物，其近年來不斷進行的兼并收購，以提高效率、節(jié)約交易成本，提升其市場勢力的態(tài)勢，使得企業(yè)更加需要發(fā)展壯大，改革已經(jīng)成為推動包括保險公司在內(nèi)的企業(yè)發(fā)展的強勁動力和必然趨勢。向著有核心競爭力的現(xiàn)代企業(yè)制度發(fā)展，成為企業(yè)改革追求的目標。伴隨世界經(jīng)濟一體化態(tài)勢的出現(xiàn)，20世紀 70年代，很多西方發(fā)達國家便開始了非國有化或私有化改革，以試圖擺脫“滯賬”、縮小財政赤字、進行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、滿足私人壟斷資本增長的需要。非國有化，有時稱私有化，即便在發(fā)達國家，也不是簡單指將國有企業(yè)完全出讓給私人資本家或居民個人。廣義上講，非國有化可以有多種形式：如國家所有，特許經(jīng)營或承包經(jīng)營；國家控股，其它股份轉(zhuǎn)讓；鼓勵內(nèi)部職工持股，股票公開上市；劃小企業(yè)核算單位，將一些附屬單位出讓地方或個人經(jīng)營等。一般說來，非國有化或者私有化過程，便是向著民營化、商業(yè)化和社會化方向的發(fā)展。

發(fā)達國家非國有化已經(jīng)為這些國家的經(jīng)濟發(fā)展、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整以及企業(yè)效率提高帶來了十分積極的效應(yīng)。但是，我們需要看到非國有化有代價、有成本。揚棄國外非國有化或私有化改革的經(jīng)驗和教訓，是我國企業(yè)股份制改造和改革應(yīng)當充分重視的。從國外非國有化改革中我們應(yīng)當吸取：不要談非國有化色變，簡單粗暴地阻止非國有化；更要防止不切實際、脫離國情，過高地估計非國有化的作用；避免、防止和減少國有資產(chǎn)在非國有化過程中的流失和貶值；循序漸進推進改革，堅持所有制的多種形式，注重國有企業(yè)性質(zhì)和職能的轉(zhuǎn)化對宏觀調(diào)控可能產(chǎn)生的不利；關(guān)注非國有化后企業(yè)的效率及其組織管理等問題。

（二）國內(nèi)環(huán)境：中資保險公司面對的改革政策與環(huán)境

自黨的確立改革開放的基本國策以來，企業(yè)尤其是國有企業(yè)的改革逐漸成為社會進步、經(jīng)濟發(fā)展的重要內(nèi)容，成為我國經(jīng)濟體制改革的中心環(huán)節(jié)。

我國企業(yè)股份制改革的實踐活動始于1985年。黨的十三大提出的國有企業(yè)可以搞股份制改革試點，拉開了具有政策和指導意義的我國企業(yè)尤其國有企業(yè)股份制改革的帷幕。十四屆三中全會進一步指出，我國實行公司制是國有企業(yè)建立現(xiàn)代企業(yè)制度的有益探索；十五屆四中全會對公司管理模式提出：形成各負其責，協(xié)調(diào)運轉(zhuǎn)，有效制衡的公司法人治理結(jié)構(gòu)，為我國企業(yè)改革的不斷深入提供了制度保證。在不斷改革經(jīng)驗和教訓以及改革可接受性的基礎(chǔ)上，黨的十四大又提出，企業(yè)尤其國有企業(yè)改革應(yīng)當遵循“產(chǎn)權(quán)明晰，權(quán)責明確，政企分開，管理”十六字方針。黨的十五大明確指出，國有大中型企業(yè)改革的方向是“進行規(guī)范的股份制改革”。黨的十六大報告明確提出，必須毫不動搖地鞏固和發(fā)展公有制經(jīng)濟，同時必須毫不動搖地鼓勵、支持和引導非公有制經(jīng)濟發(fā)展。進一步探索公有制特別是國有制的多種有效實現(xiàn)形式。除必須由國家獨資經(jīng)營的企業(yè)外，積極推行股份制，發(fā)展混合所有制。實行投資主體多元化，重要的企業(yè)由國家控股。按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，國有大中型企業(yè)繼續(xù)實行規(guī)范的公司制改革，完善法人治理結(jié)構(gòu)。

上述政策和理論的闡述，為我國國有企業(yè)股份制改革指明了方向。公有制實現(xiàn)形式可以而且應(yīng)當多樣化。如通過公有財產(chǎn)和私有財產(chǎn)在內(nèi)的企業(yè)資本組合等形式表現(xiàn)出來。尋求能夠極大促進生產(chǎn)力發(fā)展的公有制實現(xiàn)形式。股份制是現(xiàn)代企業(yè)的一種資本組織形式，資本主義可以用，社會主義也可以用。股份制是公有還是私有，關(guān)鍵看控股掌握在誰手中。推行股份制改革，有利于籌集社會資本，改變企業(yè)資本結(jié)構(gòu)；有利于兩權(quán)分離，政企分開；在降低交易成本，促進國有資產(chǎn)流動等方面均具有積極的意義。

三、中資保險公司的功績與及其根源簡析

在經(jīng)歷了長時間的停滯和中斷后，我國保險業(yè)于1980年全面恢復(fù)業(yè)務(wù)。二十多年來，保險費以30％左右的速度增長。到2002年，保險業(yè)總資產(chǎn)達到6494億元；實現(xiàn)保險費收入3 054億元，其中人身保險保費收入2 274億元，占比74.5％，財產(chǎn)保費收入778億元，占比25.5％。在人身保險業(yè)務(wù)中，2002年投資型產(chǎn)品業(yè)務(wù)增長迅速，其保費收入占人身保險保費收入的54％，分紅產(chǎn)品成為人身保險業(yè)務(wù)新的增長點。近五年，保險密度由101.12元升至237.64元，保險深度由1.6％升至2.98％。2002年保險資金運用余額5799億元，較 2001年增長56.6％，保險業(yè)與貨幣與資本市場的聯(lián)系開始密切；此外，保險業(yè)對損失的賠款與給付，業(yè)已使得保險業(yè)對經(jīng)濟的穩(wěn)定器功效正在發(fā)揮。在這些經(jīng)濟活動中，中資保險公司的地位和作用舉足輕重，對國家安全、社會經(jīng)濟穩(wěn)定及人民生活安寧所發(fā)揮的功績，已經(jīng)得到了肯定和認同，伴隨我國人世后市場的開放，保險業(yè)必將有大的，已經(jīng)成為不爭的事實。但是，我們必須看到，在保險業(yè)發(fā)展的進程中，中資保險公司存在一些來自遺留、制度固有缺陷、經(jīng)營管理不力等問題。主要表現(xiàn)在：重發(fā)展速度，輕發(fā)展質(zhì)量；行為短期化，經(jīng)營粗放，忽視長期經(jīng)營穩(wěn)健；產(chǎn)品缺乏差異化，雷同度高，特色不顯著；服務(wù)質(zhì)量不到位，忽視品牌服務(wù)，延伸服務(wù)；誤導消費，保險信用有待增強，公司的公眾形象有待改進；保險資金運用效率低；經(jīng)營管理者和專業(yè)人才的專業(yè)化經(jīng)營管理理念和水平需要更新和提高；內(nèi)部經(jīng)營管理結(jié)構(gòu)的重疊和不合理；違規(guī)支付無賠款優(yōu)待，退費或提供其他形式的回扣；以“回傭”方式招攬顧客，或迎合投保人不合理要求從事業(yè)務(wù)活動；公開或變相超標準支付人傭金；投連和分紅產(chǎn)品存在誤導消費，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)需要調(diào)整等方面。

中資保險公司經(jīng)營活動中出現(xiàn)的問題，有多方面的原因和基礎(chǔ)。從公司結(jié)構(gòu)和產(chǎn)權(quán)安排角度來，現(xiàn)代公司制度與其他制度根本的區(qū)別，在于其特有的產(chǎn)權(quán)制度。產(chǎn)權(quán)問題是現(xiàn)代公司制度運行與國有企業(yè)改革的核心問題。就中資保險公司總的情況來看，尤其是國有獨資保險公司的產(chǎn)權(quán)不十分明晰。主要表現(xiàn)在有所有權(quán)，而難以形成所有者權(quán)力；所有者缺位；所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)交融度大；所有者與經(jīng)營者責權(quán)利關(guān)系不明晰，委托關(guān)系扭曲；法人治理結(jié)構(gòu)不夠完善。隨之而來的，便是績效考核、分配制度缺乏系統(tǒng)和穩(wěn)定性，尤其對經(jīng)營管理者和員工的有效的激勵，還缺乏制度的保證以及可操作性；經(jīng)理層的包括經(jīng)營管理水平、現(xiàn)代管理意識等在內(nèi)的職業(yè)素質(zhì)總的還不高。進一步看，隨著我國保險市場主體的增加，近十余年來中資保險公司之間的競爭不斷升溫，國有獨資保險公司過去與仍然是我國保險市場的主力軍，對社會經(jīng)濟和社會安寧的貢獻功不可沒。但從一些結(jié)果來看，盡管國有獨資保險公司與股份制保險公司各有優(yōu)劣，但是，國有獨資和部分產(chǎn)權(quán)和治理結(jié)構(gòu)不順的中資保險公司，存在體制不能適應(yīng)進一步發(fā)展壯大的需要，機制不靈活，經(jīng)營管理機構(gòu)龐大與冗重，管理信息傳遞不暢，上下管理層信息不對稱，分支機構(gòu)不能更好地反映和體現(xiàn)總公司法人的意志，從而常常出現(xiàn)管理者與經(jīng)營者甚至員工行為目標不一致；管理成本高，保費利潤率和資產(chǎn)利潤不高，導致經(jīng)營規(guī)模不斷擴張，但效益增幅不大等問題。這些由于產(chǎn)權(quán)問題引出的體制和機制弊端，在一定程度上制約了中資保險公司的競爭力和持續(xù)發(fā)展能力。改革的動因由此而生。

四、中資保險公司股份制改革的價值取向

鑒于我國國有獨資和部分中資保險公司的狀況，通過中資保險公司股份制改革，建立現(xiàn)代保險體制和轉(zhuǎn)變經(jīng)營機制，提高保險公司核心競爭力，向著現(xiàn)代保險企業(yè)制度方向發(fā)展，已經(jīng)得到了廣泛的肯定和認同。目前，我國國有獨資保險公司的股份制改革已獲國務(wù)院的批準，正在緊鑼密鼓地進行。改革創(chuàng)新是強司之路，保險公司要不要改革已經(jīng)不再是爭議的問題，相反我們需要考慮和關(guān)注的是：怎樣改革；改革的成本和代價；改革和建設(shè)的持續(xù)性，以及需要處理和協(xié)調(diào)的關(guān)系等問題。

我國中資保險公司的改革總的原則應(yīng)從我國國情和保險業(yè)的實際出發(fā)，整體進行推進，重點突破，循序漸進，注重制度建設(shè)和創(chuàng)新；國有獨資保險公司實行規(guī)范的公司制改革，堅持國家控股，實現(xiàn)投資主體和股權(quán)的多元化，完善保險公司法人治理結(jié)構(gòu)。為此，國有獨資保險公司和中資保險公司股份制改革的價值取向應(yīng)是：

1.全面實現(xiàn)多元化改革，逐步向保險集團控股或?qū)I(yè)公司控股條件下發(fā)展，走控股公司的發(fā)展模式。在多元化架構(gòu)下實現(xiàn)多元化經(jīng)營和多元化效益，既符合國際經(jīng)濟發(fā)展趨勢，又是我國保險公司在人世后保險市場逐步開放，提高競爭力和發(fā)展壯大的需要。

篇（8）

（一）科技風險

科技風險是指科研開發(fā)過程中，由于外部環(huán)境的不確定性、項目本身的復(fù)雜性以及科研開發(fā)者能力的有限性，而導致科研開發(fā)項目失敗、中止、達不到預(yù)期的技術(shù)經(jīng)濟指標的可能性。科技風險由科技研發(fā)風險、成果轉(zhuǎn)化風險和市場應(yīng)用風險三個有機聯(lián)系的階段所構(gòu)成，表現(xiàn)為高新技術(shù)企業(yè)在研發(fā)、生產(chǎn)、銷售或其他經(jīng)營管理活動中所面臨的包括關(guān)鍵設(shè)備的風險，關(guān)鍵研發(fā)人員的人身安全、流失等風險，研發(fā)中止風險，研發(fā)失敗風險，技術(shù)交易風險，高新技術(shù)產(chǎn)品責任風險，高新技術(shù)產(chǎn)品出口風險等。

（二）科技保險

科技保險是指為了規(guī)避以上的科技風險而設(shè)置的保險，是對某項科學技術(shù)的理論研究、新產(chǎn)品開發(fā)或新技術(shù)產(chǎn)業(yè)化，以保險期內(nèi)的失敗為前提，以等待期內(nèi)無成功事實出現(xiàn)為條件，以合同商議價為保險金額的給付保險。科技保險也可以理解為：以企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新活動相關(guān)的有形或無形財產(chǎn)、人力資源、對第三方應(yīng)承擔的經(jīng)濟賠償責任以及創(chuàng)新活動的預(yù)期成果為保險標的的保險。當發(fā)生了保險合同約定的保險事故造成投保人的損失時，由保險人根據(jù)約定給付保險金。科技保險與一般保險相比而言，具有政策性、創(chuàng)新性、集成性等特點。

科技保險能使高投入、高風險的科技型企業(yè)及相關(guān)活動出現(xiàn)損失后獲得補賠，能有效化解科技型企業(yè)出資人及研發(fā)人員的有關(guān)風險，成為進行科技風險有效規(guī)避與管理的金融工具之一。

二、科技保險的主要影響因素

（一）政府對科技保險的支持和引導

科技保險的政策性以及由此產(chǎn)生的供求失衡，對政府干預(yù)提出了客觀上要求。因此，政府對科技保險的支持和引導，建立政策和法律支撐保障體系和政府主導下多方參與的協(xié)調(diào)機制與運作平臺，進而在此基礎(chǔ)上建立政府主導下的市場運作模式，成為科技保險發(fā)展（特別是其發(fā)展初期）的關(guān)鍵因素。

目前，我國科技保險工作正在穩(wěn)步發(fā)展，政府在科技保險中的重要影響也是被我國理論研究和試點實踐所證實的。

（二）科技型企業(yè)對科技保險的需求

企業(yè)是市場經(jīng)濟運行和技術(shù)創(chuàng)新的主體，科技型企業(yè)的科技創(chuàng)新活動在企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新中占據(jù)主導地位，所面臨的科技風險更大，高風險高回報的特征決定了科技型企業(yè)對科技保險需求的必然性。科技型企業(yè)的科技創(chuàng)新活動受到內(nèi)外部環(huán)境、自身的素質(zhì)和發(fā)展水平的影響，對保險的需求具有特殊性，進而從需求角度對科技保險的數(shù)量、結(jié)構(gòu)、規(guī)模、質(zhì)量和技術(shù)水平等提出要求，成為影響科技保險的根本性市場因素。

在科技保險領(lǐng)域，科技型企業(yè)作為投保人向保險公司支付科技保險保費，獲得對其科技創(chuàng)新活動的承保。科技型企業(yè)除對傳統(tǒng)財險和壽險的一般需求外，隨著創(chuàng)新活動的增多、創(chuàng)新地位的日益突出，對包括關(guān)鍵設(shè)備險、關(guān)鍵研發(fā)人員意外險、研發(fā)中止險、研發(fā)失敗險、技術(shù)交易險、高新技術(shù)產(chǎn)品責任險、高新技術(shù)產(chǎn)品出口險等科技保險的需求日益提高。

（三）保險公司對科技保險的供給

科技保險是科技和金融結(jié)合的產(chǎn)物，也是保險公司契合科技型企業(yè)科技創(chuàng)新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品。科技保險的承保人即保險公司按照合同向科技型企業(yè)收取科技保險保費，對其科技創(chuàng)新活動承保，對承保范圍內(nèi)發(fā)生的科技風險所造成的損失進行賠付。

保險公司對科技保險產(chǎn)品的供給具有創(chuàng)新性。由于科技型企業(yè)風險較高、專業(yè)性強，一般的保險產(chǎn)品無法保障科技企業(yè)的特殊風險；同時，科技型企業(yè)通常規(guī)模較小、資金短缺，常規(guī)的市場化保險機制無法推動保險供給和需求的結(jié)合。因此，需要科技保險承保人強化保險產(chǎn)品創(chuàng)新及其經(jīng)營機制創(chuàng)新。科技保險承保人應(yīng)在科技保險工作中積極探索，創(chuàng)新產(chǎn)品內(nèi)容和業(yè)務(wù)模式，通過內(nèi)外互動、總分聯(lián)動、試點先行、全面推動的工作方式，為科技型企業(yè)的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)風險提供全面的保險保障機制。

（四）中介組織對科技保險的組織實施推動

中介組織是現(xiàn)代市場經(jīng)濟運行的特殊主體，一般承擔著現(xiàn)代服務(wù)業(yè)和公共服務(wù)的相關(guān)職能，它通過強大的信息支持系統(tǒng)溝通供需雙方，為資源的有效配置和產(chǎn)品的價值實現(xiàn)發(fā)揮著巨大的推動作用。

由于科技保險的創(chuàng)新性、復(fù)雜性、信息不對稱性等特征，僅依靠科技型企業(yè)和保險公司各自的能力和信息，難以實現(xiàn)供需雙方的有效對接和均衡。因此，擁有強大信息資源、渠道和配置能力的中介組織的作用凸現(xiàn)出來。

在我國，提供科技公共服務(wù)的行政管理部門往往衍生出諸如生產(chǎn)力促進中心、成果轉(zhuǎn)化中心等科技中介組織，成為政府引導科技保險運行的具體執(zhí)行者；同時，作為保險市場分工專業(yè)化產(chǎn)物的保險中介（如保險經(jīng)紀公司）對科技保險的供需對接提供了更為高效和全面的服務(wù)。

（五）其他技術(shù)性因素

科技保險作為科技金融創(chuàng)新的工具之一，具有很強的技術(shù)要求。科技型企業(yè)信用評價、科技風險的評估測算、科技保險保費的厘定、科技保險標的和險種的設(shè)計、政府補貼對象和補貼標準的制定等等都需要計量統(tǒng)計和金融工程等定量分析技術(shù)和模型，所以相應(yīng)的知識和人力資本基礎(chǔ)成為影響科技保險實際操作和運行的重要因素。

三、科技保險運行模式

政策性是科技保險的重要特征。在政策性科技保險的運行中，政府可以通過法律、行政、財稅等工具來搭建科技保險體系，對科技保險政策性業(yè)務(wù)進行制度供給和產(chǎn)品供給，也可以對規(guī)定的科技保險產(chǎn)品給予財稅支持。

根據(jù)政府與市場結(jié)合的程度和方式，科技保險的運作模式在理論上主要有以下三種：

（一）政府主辦，政府經(jīng)營模式

該模式下，政府承擔科技保險產(chǎn)品的供給，由政府親自或通過其輔助機構(gòu)經(jīng)營。

在市場環(huán)境下，政府通過成立科技保險公司或科技再保險公司，由政府提供所有經(jīng)營科技保險的費用、超額賠付等，以保證準備金的積累和長期穩(wěn)定經(jīng)營。這樣，政府既進行宏觀干預(yù)，提供制度政策，又參與微觀經(jīng)營管理，既是裁判員又是運動員。所以，“政府主辦，政府經(jīng)營模式”是政策性最強的一種科技保險運行模式。

政府參與運營，采取自行經(jīng)營或成立科技保險公司方式，會同保險公司進行科技保險產(chǎn)品的選擇和有效配置，共同作為供給主體，并面向科技型企業(yè)具體組織實施。

在運行過程中，由政府設(shè)立專項資金，提供所有經(jīng)營科技保險的費用、賠付比例等，以保證準備金的積累和長期穩(wěn)定經(jīng)營。

【關(guān)鍵詞】模式，探析，運行，及其，保險，科技，

（二）政府主辦，商業(yè)保險公司經(jīng)營模式

該模式下，政府提供科技保險產(chǎn)品的供給，委托給商業(yè)保險公司經(jīng)營。

由政府提供保單和代辦費用、委托有經(jīng)營經(jīng)驗、經(jīng)營能力的保險公司代辦科技保險業(yè)務(wù)，統(tǒng)籌收取保費和給予賠付，并將積余存入準備金或交付政府，此過程獨立經(jīng)營、獨立核算。這種模式政府承擔所有風險，代辦保險公司只收取代辦費用，不享受其他任何利益。

這樣，政府進行科技保險的制度供給、產(chǎn)品設(shè)計與供給實現(xiàn)，但不參與微觀經(jīng)營管理，通過委托的形式由商業(yè)保險公司運營。“政府主辦，商業(yè)保險公司經(jīng)營模式”的政策性居中。

政府出臺政策及制度，并承擔補貼資金及代辦費用，引導科技型企業(yè)參與投保，同時委托商業(yè)保險公司代辦科技保險業(yè)務(wù)，由保險公司負責具體運行，如統(tǒng)籌收取保費和給予賠付，并將盈余存入準備金或交付政府。

在這一模式中，政府不參與具體經(jīng)營管理，一定程度上實現(xiàn)了市場化運作，但政府同時也承擔了所有風險。

（三）政府主導下的市場運作模式

這種模式下，政府進行制度供給和險種設(shè)計，提供財政補貼或稅收優(yōu)惠等支持，但保險產(chǎn)品的供給（如何供給以及供給多少）則由商業(yè)保險公司決定，在市場機制引導下，保險公司自主經(jīng)營、自負盈虧，政府不承擔任何市場風險。

這樣，“政府主導下的市場運作模式”中，政府行為離市場微觀運行距離較遠，主要起到設(shè)計和引導作用；保險公司自主經(jīng)營、自負盈虧，權(quán)利與責任實現(xiàn)有效匹配保證了保險公司產(chǎn)品供給的積極性與有效性。

在政府引導下，通過市場化運作，實現(xiàn)科技保險的供求對接與均衡，科技型企業(yè)（或科技企業(yè)）和保險公司（或保險經(jīng)紀公司）通過契約合同和價格信號等市場手段，進行科技保險產(chǎn)品的選擇和有效配置。

在此基礎(chǔ)上，以生產(chǎn)力促進中心等科技中介為依托，建立包括科技廳、保監(jiān)局和財政廳等政府部門，以及科技型企業(yè)、保險公司、保險經(jīng)紀公司、銀行、風險投資等多方主體參與的協(xié)調(diào)合作機制小組，以及由審計、財政、科技、保監(jiān)等部門聯(lián)合組成的監(jiān)管體系。

四、結(jié)論

篇（9）

（一）市場份額較小。20*年上半年，*市財產(chǎn)保險保費收入93685*元，其中人保股份、*洋產(chǎn)險、平安產(chǎn)險三家保費收入之和為73892*元，占市場份額的79%；華泰、天安等7家中小規(guī)模財產(chǎn)保險公司保費收入共16075*元，僅占17%；中國出口信用保險公司山東省分公司保費收入3718*元，占4%。

（二）業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)失衡。中小規(guī)模財產(chǎn)保險公司均將見效快、技術(shù)含量低的機動車輛保險作為銷售主導險種，業(yè)務(wù)范圍局限于企財險、車險、貨運險“老三樣”，導致業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)失衡。從20*年上半年的情況來看，車險保費收入占全市財產(chǎn)險市場保費總收入的58%，車險、企財險和家財險保費收入占產(chǎn)險總保費收入的72%以上；*、*、天安等7家中小財產(chǎn)險公司的車險保費收入占79%，車險、企財險和家財險保費收入在產(chǎn)險中的占比為90%，遠遠高出全市產(chǎn)險公司的平均水平。

（三）盈利水平不高。目前中小規(guī)模財產(chǎn)險公司雖已成為*市保險業(yè)發(fā)展的新興力量，但由于創(chuàng)業(yè)前期投入大、規(guī)模小、展業(yè)能力有限、抗風險能力差等原因，普遍出現(xiàn)盈利水平低甚至虧損的狀況。以收入凈利率（凈利潤/營業(yè)收入）為例，上半年，人保、太保、平安3家公司的平均凈利率為2*元02%，華泰、天安等7家中小規(guī)模保險公司的平均凈利率為-25*元1%。因此，中小保險公司必須在增加營業(yè)收入的同時，改善經(jīng)營管理，降低成本費用開支，增加凈利潤。

（四）發(fā)展前景看好。中小規(guī)模保險公司有著規(guī)模小、抗風險能力差、品牌效應(yīng)不強、內(nèi)控制度相對滯后等不足，同時又具備競爭手段靈活、機制靈活、員工成長性強、工作積極性高、沒有歷史包袱等優(yōu)勢。他們能夠有效地避開大公司的激烈競爭，以小額分散業(yè)務(wù)為主，積極拓展大額業(yè)務(wù)；以營銷滲透為手段，積極發(fā)展郊縣業(yè)務(wù)；以多渠道、廣為途徑，積極爭取優(yōu)質(zhì)業(yè)務(wù)，確保有效切入市場，實現(xiàn)平穩(wěn)起步。

二、中小規(guī)模財險公司發(fā)展中存在的主要問題

（一）目標市場定位不明確，缺乏自身特色。保險業(yè)是經(jīng)營風險的行業(yè)，由于大數(shù)定律的要求，保險公司存在最低經(jīng)濟規(guī)模要求，新進入者的初始規(guī)模如果太小，就不能進入。而要達到最低經(jīng)濟規(guī)模，新生保險公司面臨著資金籌集、人才儲備以及因規(guī)模增大、產(chǎn)品增加而帶來的產(chǎn)品降價風險等方面的問題。雖然天安、華泰、*、*等各家中小規(guī)模保險公司的相繼成立，打破了*市由人保股份、*洋產(chǎn)險、平安產(chǎn)險3家大型保險公司長期壟斷產(chǎn)險市場的局面，但這些新生保險企業(yè)目前規(guī)模較小，創(chuàng)新性的優(yōu)勢業(yè)務(wù)較少，在進入市場前，缺乏對市場的足夠了解，目標市場定位尚不明確，形成了“小而全”的經(jīng)營格局，缺少特色，使今后發(fā)展具有一定的難度。

（二）專業(yè)化經(jīng)營的基礎(chǔ)不牢。目前，*市中小保險企業(yè)發(fā)展的突出問題是市場、產(chǎn)品和客戶細分不足，專業(yè)技術(shù)和基礎(chǔ)數(shù)據(jù)積累不夠，核心技能水平低，簡單模仿多，獨立創(chuàng)新少，低水平重復(fù)建設(shè)現(xiàn)象嚴重，產(chǎn)生這些現(xiàn)象的一個重要原因是中小保險企業(yè)的專業(yè)化程度不高。

1*元人才、技術(shù)缺乏。一些工作人員未經(jīng)專業(yè)培訓或者培訓不足就匆匆上崗，保險基礎(chǔ)知識缺乏、業(yè)務(wù)不精，從業(yè)人員總體存在技能單一、綜合素質(zhì)不高等問題。目前在中小保險公司還存在從業(yè)人員特別是管理人員流動頻繁的現(xiàn)象，各新生中小保險公司還沒有形成人力資源的培養(yǎng)、儲備、使用機制，頻繁的人員流動給其業(yè)務(wù)發(fā)展帶來了較大影響。

2*元內(nèi)控機制薄弱，基礎(chǔ)管理相對滯后。由于公司初建，人員少，部門機構(gòu)不全，業(yè)務(wù)發(fā)展的壓力大，有些管理人員身兼數(shù)職,有的公司內(nèi)部管理制度尚未真正建立健全，有的公司即使建立了一些管理制度，但由于內(nèi)控制度不嚴格或執(zhí)行不力，也無法得到有效落實。從現(xiàn)實情況看，各公司已逐步認識到了管理上存在的問題，隨著內(nèi)設(shè)機構(gòu)的日益健全，內(nèi)控管理有望得到加強。

（三）險種結(jié)構(gòu)過于單一。傳統(tǒng)的財產(chǎn)險產(chǎn)品市場基本上已經(jīng)飽和，潛在的新興保險消費市場尚無能力問津。社會認知度不高，品牌優(yōu)勢不明顯，承保能力受限，在大項目上參與競爭的機會少，使中小保險企業(yè)在起步階段只能選擇那些標的小、風險分散、技術(shù)含量低和易上規(guī)模的險種切入市場，在個別險種上產(chǎn)生了“過度競爭”。過度競爭導致企業(yè)成本居高不下，生存問題成了中小保險公司面臨的頭號問題，經(jīng)營行為日趨短期化，被動跟著市場走，以價格競爭為策略，減少了利潤空間，給原本規(guī)模較小、實力不足的中小保險公司帶來了較重的財務(wù)危機。

（四）與中介公司的合作程度低。由于中小保險公司缺乏展業(yè)人員，一半以上業(yè)務(wù)是從中介機構(gòu)獲得的，但中介市場的不規(guī)范給中小保險公司的業(yè)務(wù)發(fā)展帶來一定的負面影響。一是合作層次淺，絕大部分的合作關(guān)系僅就險種、手續(xù)費支付標準等進行了簡單約定，然后視市場情況開展業(yè)務(wù)合作。個別公司利用保險公司間的競爭和擴大規(guī)模、搶占市場的心理，憑借自身掌握的保費資源，索要高額手續(xù)費，并且不提供中介發(fā)票。二是合作內(nèi)容少，按有關(guān)規(guī)定，保險中介的業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍可覆蓋保險產(chǎn)品營銷、服務(wù)、理賠的全過程，但目前的合作僅限于收取保費，甚至簡單介紹業(yè)務(wù)，并未實現(xiàn)保險服務(wù)和理賠查勘方面的全方位。因此應(yīng)該推進保險產(chǎn)業(yè)價值鏈上不同環(huán)節(jié)的專業(yè)化，大力發(fā)展經(jīng)紀公司、專屬公司、理賠公司、客戶服務(wù)公司、公估公司等保險中介主體，用市場交易取代內(nèi)部分工，使市場主體更加關(guān)注專業(yè)化經(jīng)營，更加注重技能培養(yǎng)，提高經(jīng)營效率，增強行業(yè)競爭力。

三、對中小規(guī)模財產(chǎn)險公司發(fā)展的建議

(一)加快自身制度建設(shè)，提高經(jīng)營管理水平

1*元確立經(jīng)營理念，明確經(jīng)營目標。中小規(guī)模保險公司要牢固樹立起市場觀念，憑借自身的敬業(yè)精神、專業(yè)水準、服務(wù)質(zhì)量和良好信譽在市場競爭中求生存、求發(fā)展。同時，積極研究市場需求，充分利用自身“船小好掉頭”的特點，發(fā)現(xiàn)新的利潤增長點，贏得特定市場利潤，避免與大保險公司在已成熟的領(lǐng)域相互競爭。

2*元完善公司內(nèi)部制度建設(shè)，提高經(jīng)營管理水平。一要健全組織框架，建立完善的規(guī)章制度和有效的內(nèi)控機制，確保公司內(nèi)部責權(quán)分明、運作有序、規(guī)范經(jīng)營。二要打造一支高素質(zhì)的隊伍，用職業(yè)水準、職業(yè)紀律、職業(yè)操守和職業(yè)形象贏得投保人與社會各界的廣泛認知和認可。

（二）找準市場切入點，打造核心競爭力。保險企業(yè)核心競爭力是一個以信息技術(shù)為支撐、能夠為某個或數(shù)個特定保險市場提供核心專長的生產(chǎn)服務(wù)體系。中小規(guī)模保險公司具備競爭手段靈活、機制靈活、員工成長性強、工作積極性高、沒有歷史包袱等優(yōu)勢，應(yīng)進一步加強對市場的調(diào)查研究，細分險種、細分地域、細分業(yè)務(wù)渠道、細分客戶群體。首先選擇幾個效益好、且有前景的行業(yè)作為自己的發(fā)展依托，解決可持續(xù)發(fā)展問題。在發(fā)展初期，中小保險企業(yè)一定要有所為有所不為，集中力量，從一兩個險種入手，實現(xiàn)突破，通過對核心業(yè)務(wù)的專業(yè)化經(jīng)營，形成局部優(yōu)勢，做出名氣，創(chuàng)出品牌，憑借其專業(yè)化優(yōu)勢，搶占某些利潤較為豐厚的特定市場，迅速完成利潤、市場份額、經(jīng)驗、技術(shù)、人才和無形資產(chǎn)的積累，實現(xiàn)高效快速的業(yè)務(wù)增長，然后再向其它險種或領(lǐng)域擴大戰(zhàn)果，最終建立全面優(yōu)勢。

針對市場現(xiàn)狀和未來發(fā)展趨勢，建設(shè)專業(yè)化的核心競爭力是中小規(guī)模保險公司最為急迫的任務(wù)。做好、做專和做強是建立企業(yè)核心競爭力的基本原則，也是中小保險公司在發(fā)展初期應(yīng)堅持的發(fā)展戰(zhàn)略。

（三）積極學習借鑒外資公司的先進經(jīng)營管理理念。中國保險市場正處于全面對外開放環(huán)境下，新生中小財產(chǎn)保險公司應(yīng)積極借鑒學習外資保險公司和較大規(guī)模保險公司的經(jīng)營理念和管理經(jīng)驗。一是在處理“規(guī)范和發(fā)展”關(guān)系問題上，先規(guī)范，后發(fā)展；二是在短期經(jīng)營策略和長期發(fā)展戰(zhàn)略上，堅持效益第一，強調(diào)利潤最大化為開拓市場的原則；三是采取“品牌經(jīng)營、服務(wù)競爭”策略，使公司在品牌和服務(wù)的差異化競爭中長期受益；四是在組織結(jié)構(gòu)、管理流程上，注重專業(yè)化分工，強調(diào)分權(quán)制衡、分級授權(quán)，從制度上保證風險管理、內(nèi)部控制；五是在核算上強調(diào)營運細分，以信息技術(shù)作為業(yè)務(wù)、財務(wù)、行政管理的平臺，注重會計與業(yè)務(wù)統(tǒng)計的一致性，注重會計與精算互補利用。

（四）監(jiān)管部門應(yīng)為新公司的發(fā)展創(chuàng)造良好的市場環(huán)境

篇（10）

1、資產(chǎn)負債管理

利率風險是保險資金投資運作中的最大風險，市場利率的變化，將對資產(chǎn)、負債的現(xiàn)金價值有不同的沖擊，打破資產(chǎn)、負債間原已實現(xiàn)匹配的均衡狀態(tài)，或使未來的資產(chǎn)、負債特征變得不對稱，而給未來保險公司的正常經(jīng)營帶來風險。保險公司的資產(chǎn)負債管理，在充分考慮資產(chǎn)和負債特征（期間、成本和流動性）的基礎(chǔ)上，制定投資策略，使不同的資產(chǎn)和負債在數(shù)額、期限、性質(zhì)、成本收益雙邊對稱、匹配，以控制風險，謀求收益最大化。持續(xù)期管理是進行資產(chǎn)負債匹配的有效方法。

2、總風險限額限制

總風險限額反映保險公司可承受的最大資產(chǎn)損失的大小，一般由保險公司可承擔投資風險資本乘以百分比確定，百分比的大小由保險公司決策層根據(jù)公司實力及經(jīng)營管理狀況確定。可根據(jù)一定評估周期，運用在險價值法對投資組合的在險價值進行計算、監(jiān)控，并將之與公司規(guī)定的最高風險限額進行比較，對投資組合中高風險資產(chǎn)給予調(diào)整，減少高風險資產(chǎn)投資比例，加大低風險資產(chǎn)的投入，直到符合公司政策要求為止。

所謂在險價值，是指在正常的市場條件和給定的置信度內(nèi)，用于評估和計量任何一種金融資產(chǎn)或證券組合在既定時期內(nèi)所面臨的市場風險大小和可能遭受的潛在最大價值損失。

在險價值法（Value－at－Risk）是目前最具代表性的市場風險測量方法。該方法由J．P摩根公司首次提出，目前，該方法已被全球主要銀行、證券公司等金融機構(gòu)廣泛采用，許多金融機構(gòu)、金融組織和法規(guī)制定者甚至將這種方法當作風險度量的一種標準來看待，在保險資金運作中同樣也是度量風險的有效手段。

3、投資管理組織架構(gòu)設(shè)置

科學、高效的投資管理組織架構(gòu)設(shè)置可以過濾掉大部分的操作風險，道德風險。

組織架構(gòu)的設(shè)置原則主要有以下幾方面：投資管理“三權(quán)分立”。保險資金的投資運作部門與資產(chǎn)所有人、資產(chǎn)托管部門分設(shè)，投資部門的運作受資產(chǎn)所有人、托管部門的監(jiān)控；投資前臺與后臺分開，后臺對前臺操作情況進行實時評估、監(jiān)控，同時，投資部門接受稽核部門的監(jiān)控；戰(zhàn)略性資產(chǎn)管理、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)管理、證券選擇相互監(jiān)督、制約；核算部門獨立于投資運作部門之外，負責資產(chǎn)及匯報的記錄和復(fù)核。

4、投資決策管理系統(tǒng)設(shè)計

資產(chǎn)負債管理是保險資金投資管理的核心。根據(jù)資產(chǎn)負債管理層級的不同，將投資決策劃分為為三個層次，即戰(zhàn)略性資產(chǎn)決策、戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)決策、證券選擇。投資決策中，一般首先由保險公司投資管理委員會根據(jù)公司負債特點及可投資資產(chǎn)品種的風險收益特征，對公司可投資性資產(chǎn)在各投資品種上做戰(zhàn)略性資產(chǎn)分配，并制定中長期投資政策，設(shè)置最高投資風險限額；然后，再由投資管理職能部門的決策小組根據(jù)戰(zhàn)略性資產(chǎn)分配政策，在公司授權(quán)范圍內(nèi)，制定中短期政策，戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)分配比例，及各投資品種倉位策略，并負責日常現(xiàn)金管理等，最后由投資品種部門根據(jù)戰(zhàn)術(shù)性資產(chǎn)管理政策，進行市場研究，并選擇具體證券實施投資。具體證券選擇中，還可根據(jù)具體情況，采用被動式投資或主動式投資方式加以實施，良好的應(yīng)用主動式投資策略可提高收益，但同時也加大風險。一般而言，主動式投資應(yīng)控制在一定比例范圍內(nèi)。

當然，實施嚴格的投資決策流程管理，并不意味著實行投資決策層層審批制，因為這將導致更大的風險，僵化的層層審批制將極易貽誤戰(zhàn)機，最終影響投資績效。一般情況下，在公司投資政策指導下，投資組合經(jīng)理、品種經(jīng)理都擁有一定的自主權(quán)，自主權(quán)范圍內(nèi)可自行決策，而且在其中部分決策層面，當遇有對投資業(yè)務(wù)正常運行有著重大影響的突發(fā)事件發(fā)生時，可啟動例外管理條款，提議召開特別決策會議加以處理，如果由于特別原因無法召開特別會議時，則相關(guān)負責經(jīng)理可自動獲得相應(yīng)授權(quán)進行決策，操作后當天及時向主管領(lǐng)導報告。

5、交易流程控制

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中圖分類號：F840.31 文獻標識碼：A

文章編號：1004-4914（2012）07-185-02

一、保險機構(gòu)的公司治理結(jié)構(gòu)與風險管理

1.防范風險是保險公司治理的目標之一。保險業(yè)作為現(xiàn)代金融業(yè)的三個支柱之一，以信用為基礎(chǔ)，負債經(jīng)營是其基本特征。保險作為一種服務(wù)商品，其有形載體僅是一份保險合同，相對于一般商品而言，具有無形性、長期性、廣泛的社會性、高度的專業(yè)性等特點，從某種意義上說，保險實際上是一種以信用為基礎(chǔ)、以法律為保障的承諾。

保險業(yè)的特點決定了保險公司治理結(jié)構(gòu)的特殊性：既要維護股東利益，實現(xiàn)股東利益最大化，又要高度關(guān)注其社會責任，充分保護被保險人利益；既要追求公司的效益，獲得投資回報，更要防范和化解風險，維護社會穩(wěn)定。由于這些特殊性，使保險公司治理的目標不僅僅是公司價值的最大化，還應(yīng)該包括保險公司自身乃至整體金融體系的安全和穩(wěn)健。保險公司的公司治理結(jié)構(gòu)正是應(yīng)對風險管理的戰(zhàn)略反應(yīng)，其職責核心就是確保保險公司穩(wěn)健經(jīng)營，有效抵御風險。由保險公司治理決定的公司目標、決策及收益的分配都圍繞著風險展開，風險管理直接影響公司目標的實現(xiàn)，是保險公司治理不可或缺的內(nèi)容。

2.保險公司治理是公司風險管理的保障。全面風險管理必須由管理層來推動，因此，保險公司做好風險管理關(guān)鍵取決于公司管理層的意愿和風險偏好，而在這種意愿和風險偏好下做出的決策是否符合公司股東及其他相關(guān)利益者的最大利益，則取決于是否存在一套科學的決策制衡機制，這必然取決于公司的治理結(jié)構(gòu)是否完善。此外，保險公司自身風險的加大和性質(zhì)的變化也對保險公司治理提出更嚴格的要求。例如，更加激烈的市場競爭帶來經(jīng)營風險的加劇；保險資金投資結(jié)構(gòu)的不斷優(yōu)化和投資渠道的日益多元化加大保險資金和保險公司經(jīng)營風險；保險公司在國內(nèi)、國際資本市場的上市也可能帶來諸如監(jiān)管規(guī)則的協(xié)調(diào)適應(yīng)以及資本市場機制的可能威脅等新的風險。如何從完善保險公司治理結(jié)構(gòu)入手，不斷強化這些風險的控制機制是擺在國內(nèi)保險公司面前的當務(wù)之急。

3.完善公司治理結(jié)構(gòu)，是保險公司建立現(xiàn)代企業(yè)制度的核心，能有效促進保險公司的風險管理。完善公司治理結(jié)構(gòu)有利于加強內(nèi)控，實現(xiàn)運營安全。健全的內(nèi)部控制是保險公司防范經(jīng)營風險、增強核心競爭力的必要前提，是現(xiàn)代金融企業(yè)的重要標志。完善的公司治理是內(nèi)控機制有效運行的基礎(chǔ)。只有在完善的公司治理條件下，董事會、經(jīng)理層才會更加重視內(nèi)控機制，內(nèi)控機制才能真正發(fā)揮作用。保險公司要實現(xiàn)資本充足、內(nèi)控嚴密、運營安全、服務(wù)和效益良好的目標，完善治理結(jié)構(gòu)是關(guān)鍵。

完善治理結(jié)構(gòu)有利于保險公司募集資本，達到資本充足的目標。有效的公司治理結(jié)構(gòu)是企業(yè)取得投資者信賴的基石。投資者在投資決策時，不僅會考慮企業(yè)的發(fā)展前景，也會考慮企業(yè)的素質(zhì)，還會考慮公司治理結(jié)構(gòu)狀況。有效的公司治理是企業(yè)取得投資者信賴的基石，是走向資本市場的通行證，標志著企業(yè)內(nèi)部的運營水平。

4.投資主體多元化對保險公司治理和風險防范提出了新的要求。隨著金融業(yè)的發(fā)展和投資主體多元化時代的到來，保險公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)將變得更為復(fù)雜，保險公司的風險也變得更為復(fù)雜。因此，保險公司必須抓住公司治理這個關(guān)鍵環(huán)節(jié)，才能防范資本融合的風險。在金融混業(yè)經(jīng)營時代，如何在保險公司和其背后的資本之間建立防火墻，防范掌握控制權(quán)的股東侵蝕保險現(xiàn)金流；如何從公司治理著手，防范集團運作的風險；如何有效進行集團公司的公司治理，將保險公司的公司治理有機融入到集團公司的治理之中，這些都成為保險業(yè)風險防范的重要內(nèi)容，同時也對保險公司治理提出了更高的要求。

二、現(xiàn)有的保險公司治理結(jié)構(gòu)存在的弊端

現(xiàn)有的保險公司治理存在較多具體問題，很多研究對此已有涉及。在本文中，特別對現(xiàn)階段的主要問題進行分析。

1.股權(quán)結(jié)構(gòu)方面存在的問題。股權(quán)結(jié)構(gòu)與公司治理之間存在著緊密的邏輯關(guān)聯(lián)，它是決定公司治理機制有效性的最重要的因素。實證研究表明，同股權(quán)高度集中和股權(quán)高度分散的結(jié)構(gòu)相比，有一定集中度、有相對控股股東，并且有其他較大數(shù)量股東存在的股權(quán)結(jié)構(gòu)比較有利于公司四種治理機制，即經(jīng)營激勵、收購兼并、權(quán)競爭、監(jiān)督作用的發(fā)揮。